第九章 滞后变量模型.pptVIP

计量经济学—理论·方法·EViews应用 郭存芝 杜延军 李春吉 编著 电子教案 第五节 案例分析 案例一：分布滞后模型，Almon多项式变换估计 案例二：格兰杰因果关系检验 科伊克变换的具体做法是： 将科伊克变换(9-12)式代入模型(9-11)式，得 (9-13) 将(9-13)式滞后一期并乘以 得 (9-14) 将(9-13)式减去(9-14)式得科伊克变换模型 (9-15) 整理得科伊克模型的一般形式 (9-16) 其中，设 （9-17） 模型（9-16）变为 (9-18) 如果由（9-18）获得参数估计值 ，那么由（9-17）可得 的估计值 进而由式（9-12）可得参数 的估计。 （9-19） 于是将原模型（9-11）转换为等价形式（9-18），解释变量为Xt、Yt-1。 科伊克模型的两个特点： 1）以一个滞后被解释变量Yt-1代替了大量的滞后解释变量Xt-i，最大限度 地节省了自由度，解决了滞后期长度s难以确定的问题； 2）由于滞后一期的被解释变量Yt-1与Xt的线性相关程度可以肯定小于X的 各期滞后值之间的相关程度，从而缓解了多重共线性。 科伊克模型的两个问题： 1）模型存在随机干扰项νt的一阶自相关性； 2）滞后被解释变量Yt-1与随机项νt不独立，即C