炒股入门与技巧第一章第四节.ppt

第四节证券市场的管理和交易 一、证券市场的构成 （一）证券管理机构 中国证监会 （二）证券经营机构 证券商或证券经纪人，国内为法人 1.证券公司 2.信托投资公司 一、证券市场的构成 （三）证券交易机构 1.证券交易所 2.证券交易中心 （四）证券服务机构 1.证券登记公司 2.证券评级公司 二、证券交易所及其管理 （一）证券交易所 1.概念 证券交易所是依据国家有关法律，经政府证券主管机关批准设立的集中进行证券交易的有形场所。 二、证券交易所及其管理 2.功能 （1）提供证券交易场所 （2）形成与公告价格 （3）集中各类社会资金参与投资 （4）引导投资的合理流向 （5）制定交易规则 （6）维护交易秩序 （7）提供交易信息 （8）降低交易成本，促进股票的流动性 二、证券交易所及其管理 3.消极作用 （1）扰乱金融价格 （2）易受虚假消息影响 （3）从事不正当交易 （4）内幕人士操纵股市 （5）股票经纪商和交易所工作人员作弊 二、证券交易所及其管理 4.特征 （1）证券交易所是由若干会员组成的一种非营利性法人 （2）证券交易所的设立须经国家的批准 （3）证券交易所的决策机构是会员大会（股东大会）及理事会（董事会） （4）证券交易所的执行机构有理事长及常任理事。理事长总理业务 二、证券交易所及其管理 （二）证券交易所的管理 1.证券交易所的设立和解散 （1）设立 　　设立证券交易所，由国务院证券管理委员会审核，报国务院批准。申请设立证券交易所应当向国务院证券管理委员会提交文件 二、证券交易所及其管理 （2）解散 如果证券交易所出现章程规定的解散事由，由会员决议解散的，经国务院管理委员会审核同意后，报国务院批准解散。 如果证券交易所有严重违法行为，则由国务院管理委员会作出解散决定，报国务院批准解散。 二、证券交易所及其管理 2.证券交易所的职责 证券交易所应当创造公开、公平的市场环境，提供便利条件从而保证股票交易的正常运行。证券交易所的职责主要包括：提供股票交易的场所和设施；制定证券交易所的业务规则；审核批准股票的上市申请；组织、监督股票交易活动；提供和管理证券交易所的股票时场信息，等等 二、证券交易所及其管理 3.证券交易所的业务规则 　　证券交易所的业务规则包括上市规则、交易规则及其他与股票交易活动有关的规则。 具体应当包括下列事项：股票上市的条件、申请程序以及上市协议的内容及格式；上市公告书的内容及格式；交易股票的种类和期限；股票的交易方式和操作程序； 二、证券交易所及其管理 交易纠纷的解决；交易保证金的交存；上市股票的暂停、恢复和取消交易；证券交易所的休市及关闭；上市费用、交易手续费的收取；该证券交易所股票市场信息的提供和管理；对违反证券交易所业务规则行为的处理；等等。 二、证券交易所及其管理 4.证券交易所的组织 　　证券交易所设委员大会、理事会和专门委员会。 （1）会员大会为证券交易所的最高权力机构，每年至少召开一次。 （2）理事会对会员大会负责，是证券交易所的决策机构，每届任期3年。 （3）专门委员会主要有上市委员会和监察委员会。 二、证券交易所及其管理 5.证券交易所对证券交易活动的监管内容 （1）证券交易所应当即时公布行情，并按日制作股票行情表，记载并以适当方式公布下列事项：上市股票的名称；开市、最高、最低、及收市价格；与前一交易日收市价比较后的涨跌情况；成交量、值的分计及合计；股票指数及其涨跌情况；。 二、证券交易所及其管理 （2）证券交易所应当就市场内的成交情况编制日报表、周报表、月报表和年报表，并及时向社会公布。 （3）证券交易所应当监督上市公司按照规定披露信息。 （4）证券交易所应当与上市公司订立上市协议，以确定相互间的权利义务关系。 二、证券交易所及其管理 （5）证券交易所应建立上市推荐人制度，以保证上市公司符合上市要求。 （6）证券交易所应当依照股票法规和证券交易所的上市规则、上市协议的规定，或者根据中国证券监督管理委员会的要求，对上市股票作出暂停、恢复或者取消其交易的决定。 二、证券交易所及其管理 （7）证券交易所应当设立上市公司的档案资料，并对上市公司的董事、监事及高级管理人员持有上市股票的情况进行统计，并监督其变动情况。 （8）证券交易所的会员应当遵守证券交易所的章程、业务规则，依照章程、业务规则的有关规定向证券交易所缴纳席位费、手续费等费用，并缴存交易保证金。 二、证券交易所及其管理 （9）证券交易所的会员应当向证券交易所和中国证券监督管理委员会提供季度、中期及年度报告，并主动报告有关情况；证券交易所有权要求会员提供有关报表、帐册、交易记录及其他文件。 二、证券交易所及其管理 6.对证券交易所的监督和管理 （1）