套期活动会计和公允价值计量.docVIP

套期活动会计与公允价值计量进入金融期货市场的不外乎两类人，一类是为自己已有的风险敞口套期避险，另一类则是利用远期价值的不确定性，凭藉自己的期望投机冒险。在会计处理上，后者是按常规程序进行的，即按期货价值的波动来确认各个会计分期的损益，直至平仓转手或结算为止（1）：但为了在会计记录中展示套期活动的保值效应，却采用了有背于常规程序的特殊处理，这是会计准则之所以要对适用套期活动会计条件严加规范的重要原因。 一、套期的会计定义和套期关系的认定 从会计角度而言，套期（Hedging）是指指定一项衍生金融工具或非衍生工具（只是在很少的情况下（2）），作为被套期项目的公允价值或现金流量的全部或部分抵销。就套期活动会计的实际效果而言，“Hedging”有“互抵”、“对冲”之意，即买入或出售一项或几项套期工具，令其公允价值或未来现金流量的变动方向与被套期项目正好相反，从而可以有效地抵销（全部或部分地）特定风险所导致的被套期项目价值变动可能带来的损失。因此，在套期活动会计中，要对应地确认套期工具和相关的被套期项目的公允价值变动所形成的对当期净损益的影响。 企业自身的权益性证券，不是企业的金融资产或金融负债，因而不能用作套期工具；金融资产或金融负债项目的公允价值不能可靠地计量的，也不能作为套期工具。从而，应用套期活动会计最早和最普遍的领域，是为抵销汇率变动风险而对外币资产或负债进行的套期保值