风险偏好与信息不对称对预算松弛影响文献综述.docVIP

风险偏好与信息不对称对预算松弛影响文献综述 　　预算在发达国家的发展已有一百多年的历史，近些年来我国逐渐拉开了对预算管理研究的序幕。预算作为一个常用的管理控制手段，主要发挥二个方面的功能：一是激励功能，即以预算作为业绩评价的标准，以预算完成情况作为计算报酬的主要依据；二是计划功能，即通过预算来优化资源的配置，实现组织的战略目标（Chow，Cooper，Waller，1988）。但在预算管理中预算松弛（budgetary slack）又引起了众多学者得关注，成为目前预算管理的焦点。Young发现报酬、信息不对称和风险偏好对预算松弛有交互影响，但目前的预算松弛研究大都是基于报酬契约下信息不对称或风险偏好来分析对预算松弛的影响，并没有把三者很好的结合起来。本文拟借鉴西方发达国家对预算松弛的研究进行分析，同时对我国相关研究进行梳理，为我国今后的预算松弛研究做一些启示。 　　一、预算松弛产生的原因 　　关于预算松弛的成因，早期的观点认为基于预算标准的业绩评价能够导致预算松弛。Chow认为，在参与式预算过程中，由于预算下级所提出的预算标准会被预算上级用作他们业绩评价的标准，因此预算下级所设定的预算目标会低于其所估计的真实业绩水平，从而使预算目标容易实现而获得更多的报酬。Waller研究发现，当预算下级的报酬随着预算目标难度的降低而增加时，预算松弛问题更为突出。 　　二、基于信息不对称的报酬契