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银行业并购的效应分析 摘　要:近十年来世界性的银行并购活动不断发生,其中,美国银行通过兼并活动产生了世界超级银行,成为世界经济关注的焦点,这反映了全球银行也在面临国际经济新形式和新挑战下作出了战略性的调整,并在一定程度上预示了国际银行业的市场结构及竞争态势,也反映了全球金融业在在新的市场条件下推行业务运作信息化,金融业务全能化,市场竞争全球化的特点.本文就当前国际银行业并购所呈现出的并购效在此提出浅薄的看法。 银行并购泛指一家与其他用户或非银行市场主体之间的并购行为，并购银行通过这种行为来实现资产经营一体化。 类型 　　银行并购包括两类型的经济行为：银行合并和银行收购。 　　银行合并又可以分为吸收合并与新设合并。 　　吸收合并是指银行与银行或其他企业之间的合并，其中一家因吸收了其他银行或企业而成为存续企业。例如，1991年美国化学银行和汉华银行以换股形式合并后仍沿用化学银行的名称。 　　新设合并是指两家或两家以上的银行通过合并创建一个新的银行，原有的银行不再存在。例如，1996年排名世界第一位的日本东京三菱银行便是由日本东京银行和三菱银行合并成立的，合并后的核心资产达到278亿美元，总资产达到7030亿美元，国内机构388家，海外机构200家，成为当时世界排名第一的银行。 、国际银行业并购现状分析1.银行规模快速扩张。07年全球排名,按照反映银行实力的核心资本全球第一的是美国银行,替代了连续十几年排名全球第一的花旗集团,成为全球银行产业的新龙头。美国银行的核心资本达到了创纪录的908. 99亿美元这已经是一个巨大的数目。而银行市场份额的资产规模,列年度第一的是瑞士的瑞银集团,其资产规模达到了接近2万亿美元的19638. 70亿美元。2006年度,按照2000年美元不变价格计算的全世界GDP总和是377547. 8亿美元,换言之,全球一年的GDP产出还不能满足20家瑞银集团的资产需求,即使全球第一大经济强国美国它的年总额也仅115440. 4亿美元。目前,在全球银行产业中庞然大物远不止瑞银集团一家,资产规模排名全球第二的英国巴克莱银行资产规模也达到了19567. 86亿美元,排名第三的法国巴黎银行,排名第四的美国花旗集团、排名第五的英国汇丰控股和排名第六的法国农业信贷集团,它们的资本都在1. 8万亿美元以上,而且一直到全球资产排名第十九的瑞士信贷集团,资产规模都在1万亿美元以上。然而,全球主流银行的规模扩张实际上只是近十年的事情,规模扩张的速度实际上超出了几乎所有分析家的预期。十年前一家银行即使核心资本不到200亿美元它也能够进入资本实力全球前十强,拥有2500亿美元的资产规模就能够进入资产规模全球前十强,例如1996年日本三和银行的核心资本和资产规模均全球排名第一当时它的核心资本只有246. 48亿美元资产规模更只有5822. 08亿美元。 2.银行产业全球集中。对于2007年度全球银行1000强可以大致作如下分类:全球资本实力最强大的六家银行构成全球银行产业的第一集团,全球排名第七至第二十五的银行构成第二集团,全球排名第二十六至第一百的银行构成第三集团,第一百名以后的银行构成第四集团。当代全球银行产业发展的一个极其重要的标志是银行市场不断向第一集团和第二集团集中。2007年度全球前六大银行共计占有全球银行强总资本的15%、总资产的13. 4%和总利润的16. 6%, ,即使考虑到未进入全球银行1000强的中小银行所占的市场份额全球也至少已经有八分之一的银行市场集中在这六大银行手中。这六大银行的核心资本平均超过了850亿美元,而平均资产规模则超过了1. 8万亿美元。如果放宽到包括第二集团的全球前25大银行集中度就更加惊人全球银行1000强中有的40. 9%资本、42. 8%的资产和40. 8%的利润集中于全球前25大银行。仅仅25家银行就占有了超过全球的40%市场和利润份额这就是当代全球银行产业的基本竞争格局。在大部分西欧国家最大五家银行所占的市场份额早就超过80%.大部分东欧国家20世纪90年代末,最大五家银行的市场份额甚至已经超过了95%,美国和日本银行产业的集中度也在不断提高。银行产业逐渐由市场分散走向市场集中,而且从近几年的发展趋势是正在由国别集中走向全球集中。 1.争夺世界金融霸权作为并购动机。银行业并购的动机，包括降低成本、提高效益；协同作战、优势互补；拓宽市场、加强垄断；救助不良银行、收购低价资产；或投机或避税等多种。本轮银行业的并购浪潮是从解救危机中的银行开始，如1992年太阳神户与三井银行并成樱花银行、1995年荷兰国际银行与西班牙桑坦德银行对英国巴林银行的共同收购。中期的并购以协同作战、优势互补为主，如1998年花旗银行与旅行者集团的合并，同年美洲银行与费城国民银行的合并。到了近期，并购的主要动机