浙江中小企业对外直接投资存在的问题及对策文献综述.doc

毕业论文文献综述 题　　目：　浙江中小企业对外直接投资存在的问题及对策　　 随着经济全球化程度的不断加深，国内企业国际化有了长足的进步。全球化让任何一个国家和地区都参与分工合作。现阶段我国“走出去”的水平其实还很低。中国对外直接投资与引进外资的比例低于与其他处于同一发展水平或者更低的发展中国家。在经济的转型过程中，对外投资将在中国经济二次起飞过程中扮演不可缺少的角色。同时，由于经济政策的转变，中小企业正日渐成为“走出去”的重要力量，对国民经济的发展贡献巨大。中小企业跨国经营已经成为事实。我国中小企业特别是东部沿海经济发达地区的众多中小企业纷纷“走出去”并取得喜人的成绩，其中拥有大量中小企业的浙江省对外直接投资走在了全国前列。因此，对浙江中小企业对外直接投资的动因、影响因素及战略选择等诸多问题进行探讨可以给还没“走出去”或准备“走出去”的中小企业提供借鉴和帮助，对浙江经济的发展具有很大的意义。下面通过对国内外研究中小企业对外直接投资的文献进行了较为系统的梳理，以便找到与中小企业对外直接投资相关的研究发展脉络，为其下一步的研究奠定扎实的文献基础。 一 、国外有关中小企业对外直接投资的研究 （一）中小企业存在合理性观点 存在合理性是中小企业研究首先涉及到的，就是为何中小企业会存在，其存在的依据是什么。虽然这些理论不能直接解释中小企业的对外投资，但它们是中小企业理论的依据。其中马歇尔1890年出版的《经济学原理》指出:大规模经济有一定的局限性，在一些情况下，企业业绩并不会随生产规模的扩大而相应增长。日本末松玄六在1971年出版的《中小企业经营战略》中提出了“最佳规模论”，不同的行业企业最优规模也会不同，有些行业就适合中小企业生存。科斯(Coase，1937)则从交易费用方面说明中小企业存在的理由。张伯伦从垄断竞争的角度认为厂商生产出的产品存在区别如质量、品种、商标等，就算产品没有区别，离顾客远近、服务质量好坏等销售条件的差异也会导致厂商处于一定程度的垄断地位，而这种产品的区别恰恰是中小企业存在的前提。 （二）跨国企业对外直接投资的观点 第二次世界大战以后，跨国公司海外直接投资迅速发展并成为国际投资的主要方式。这个时段，国外经济学者也提出了一些理论和观点。主要包括三个方面：投资的原因、怎样投资和对外直接投资影响了哪些方面以及受影响程度。 1、国际直接投资原因点 垄断优势理论认为相对于东道国企业而言的一些方面的垄断优势是母国企业对外直接投资的主要原因。Vernon(1966) 提出了产品周期理论，该理论从产品创新、成熟与标准化不同阶段的角度出发，认为企业生产地的选择会随产品生命周期的不同而有所变化。Kojilna(1975)以日本企业为研究对象，认为日本企业的对外直接投资和国内的贸易政策有着很大的关系，日本推行出口导向性型贸易政策，所以日本的对外直接投资从本国己经或即将处于弱势的产业依次进行。Dunning(1980)提出的国际生产折衷理论认为所有权优势、内部化优势和区位优势是企业从事国际直接投资时应同时具备的。 2、国际直接投资历程和动向的观点 国际化过程理论认为对外投资随机性出口到出口委托再到设立海外销售子公司，最后建立海外生产子公司和海外投资的目标市场最初从较近的国家开始，然后依据文化、政治、宗教等差异程度以及地理位置的远近程度循序渐进地向外扩散直至最远和差异最大的国家是企业对外直接投资的两种常见模式。(Johanson&Valhne，1977)，Luostairnen(1979)把产品、运营和战略三个要素整合到国际化模式理论分析当中，把关注地方放在不同国际化阶段的产品战略，提出了投资发展周期理论。 3、国际直接投资作用的观点 Munde11(1975)在研究贸易和投资互相替代的情况后认为:在存在关税的情况下，通常贸易与投资两者具有替代性，贸易壁垒会导致投资，投资遇阻会促进贸易。Kojima(1975) 从母国角度采用实证分析证明水平型FDI对出口有替代关系，垂直型FDI对出口有互补关系。BuCkley和CaSSon(1981)从对外投资的固定成本角度进行分析并指出，在销售量没有达到规模经济水平的情况下，企业更愿意选择出口。 （三）发展中国家和中小企业对外直接投资的观点 1、投资原因的观点 对于小企业对外直接投资行为原因解析比较好的比如wells(1983)小规模技术理论还有Cantwell(1990)的技术创新产业升级理论等，在它们的理论中阐述了中小企业利用自身优势资源也可以和大的跨国公司一样进行跨国投资经营。 而Lall(1999)则通过 1985一1995年印度和其他发展中国家的数据对比分析发现发展中国家处于弱势地位是高新技术产品的出口。这一领域对外直接投资发展中国家对FDI的吸引力较弱主要是由于区位优势不强当然还有缺乏有良好