我国经济周期波动非对称性和持续性的研究_陈浪南23516.pdfVIP

2007 4 * 陈浪南 刘宏伟 : 本文利用1979 年至2004 年之间中国GDP 季度数据, 采用三区制马尔可夫 均值和方差转移的二 自回归(MSMV( 3)-AR( 2) ) 模型和贝叶斯Gibbs 抽样非参数估计方 法, 对我国经济周期波动的非对称性和持续性进行了实证分析实证结果表明, MSMV (3)-AR( 2) 模型对我国经济状况提供了很好的拟合, 显著支持增长率序列具有三区制状 态: 低速增长 段, 适速增长 段和高速增长 段我国经济周期的非对称性主要体现在 各个增长 段的均值方差 段性之间的转移概率的不同我国经济周期的持续性主要 体现在各个增长 段的自维持概率和 段性之间的转移概率的不同此外, 我国经济/ 适 速增长 段0 的稳定性最高, / 高速增长 段0 的平均持续期最长 : 经济周期