电子元器件的春天.pptVIP

需求重启，政策扶持， 点亮电子元器件春天 ——电子元器件行业分析 东莞证券莞太路营业部 黎 建 电子元器件的春天 一、政策扶持 二、需求重启 三、私募基金持续进入 四、潜力股推荐 一、政策扶持： 5月16日国务院常务会议，通过《国家基本公共服务体系“十二五 ”规划》，研究确定促进节能相关产品的政策措施。 6月1日，2012第十六届中国国际软件博览会信息发布会在北京召开。 采用财政补贴方式，直接支持节能产品发展。 投资机会： （一）LED 照明行业将是未来几年的投资大方向，重点推荐具备业绩弹性、技术与规模优势的勤上光电002638 和阳光照明600261. （二）物联网 物联网是继计算机、互联网之后，世界信息产业的第三次浪潮， 代表了下一代信息技术发展方向，成为新一轮世界经济发展的技术驱动力。 激光扫描器：华工科技（000988） 二维码和RFID领域：厦门信达（000701） （三）云计算 网络平台服务商：网宿科技300017 软件生产商：神州泰岳300002 （四）大数据库 第四届云计算大会上的一个最热门话题，是人类在最近两年产生的数据量相当于之前产生的全部数据量之和。2011年，全球被创建和复制的数据总量达1.8ZB（1ZB=十万亿亿字节），而预计到2020年，全球数据量将达35ZB，接近目前的20倍。据国外权威机构推算，未来大数据的产业规模将会至少以万亿美元来进行衡量。 大数据库概念股：同有科技300302 公司主业覆盖数据存储、数据保护、数据容灾三大领域，专门为政府、军队、云计算、物联网等构建高效、稳定、可靠的存储、备份和容灾系统。2011年，公司市场份额居存储厂商第一位。 二、需求重启： 目前市场对电子行业下半年需求启动判断趋于一致，但我们认为在下半年众多新产品中，下半年出货量增长确定性最高、增长最乐观的为iPhone5 ， 其次为千元智能机， 接下来是iPad 等。 苹果新品？ 苹果电视、新IPHONE与迷你IPAD 其实，除了苹果系列的，平板市场还非常广阔。 在苹果和安卓的夹击下，微软加快了其操作系统更新换代的步伐。微软新一代操作系统Windows8（简称WIN8）平板电脑即将上市 ，平板OS将进入三国时代 。 投资建议： 我们认为在目前时点，应该投资下游产品出货量增长最乐观的供应链，依次为： iPhone5 供应链---德赛电池000049 和歌尔声学002241； 千元智能机供应链---长盈精密300115 和欧菲光002456； 三、行业景气回升，私募大佬围猎电子元器件股 随着上市公司一季报披露结束，名声显赫的私募大佬持仓情况亦开始显山露水。在智能手机爆发式增长和平板电脑快速增长的带动下，消费电子这个产业呈现一片繁荣景象。 去年四季度，鸿道投资再度加仓布局电子元器件股，其中，鸿道1期和鸿道3期入驻电子元器件股欧菲光，至今年一季度持股数量并没有变化，位列该股第四、第五大流通股股东，自去年四季度以来，该股亦触底反弹超过20%。此外，鸿道1期、2期、3期去年四季度还布局了安洁科技，今年一季度，鸿道3期为该股第一大流通股东，鸿道1期为该股第二大流通股东，而鸿道2期为该股第八大流通股东，该股今年以来涨幅已经接近30%. 一季度的反弹行情与电子行业的基本面转暖，似乎坚定了鸿道投资的孙建东买入电子股的决心，今年一季度，鸿道1期和鸿道3期开始布局电子元器件股星星科技。 同时，私募大佬泽熙投资一季度最新入驻7只个股，其中就包括电子元器件股达华智能，泽熙瑞金1号为该股第三大流通股东。 此外，近年来业绩表现突出的展博投资在一季度持有共达电声，一季度展博1期依然为该股第三大流通股股东。 潜力个股： 002389南洋科技 300077国民技术 002635安洁科技 002389南洋科技 　　公司已经形成年产 12000吨电容器用聚丙烯薄膜的生产能力， 成为国内产能规模最大、系列最全的电容器薄膜制造企业。主要产品中，金属化膜、基膜分别实现收入 1.69、1.86 亿元，同比增长 37.04%、85.16%；对应毛利率分别同比增长 2.78、6.94 个百分点至 46.41%、46.08%。 　　 公司将进一步优化产品结构，完善以高端膜产品为核心的产品体系。 　加大锂离子电池、光学膜行业的发展。参股浙江贝能，布局锂电池材料板块； 设立信洋光电，拟建设年产 6