银团贷款流程与实物操作解析.ppt

银团贷款流程与实务操作 2007年9月 银团贷款流程 银团贷款程序 发 起 适宜发起银团贷款的情况 大型集团客户和大型项目的融资以及大额流动资金的融资 单一企业或单一项目的融资总额超过贷款行资本金余额的10% 单一集团客户授信总额超过贷款行资本金余额15% 借款人以竞争性谈判选择银行业金融机构进行项目融资 了解借款人情况(KYC)（一） 1、企业基本信息 企业的营业执照、贷款卡 法人代表证明书或法人授权委托书及身份证明 公司章程 财务报表：资产负债表、损益表及现金流量表 了解借款人情况(KYC)（二） 2、借款人需求 项目情况：项目建议书及批准文件、项目可行性研究报告及批准文件等 融资需求：金额、年限、价格、用途 时间要求：提款 银团贷款设计 Structuring 银团设计 发起银行对授信主体进行全面风险评估 发起银行根据客户需求进行融资设计并制作贷款条件清单概要（Summary Terms and Conditions) 贷款条件清单是银团设计方案的基础，发起银行在此基础上编制融资项目建议书 风险评估 贷款条件清单概要Summary Terms and Conditions 贷款条件清单（二） 贷款合同设计（一） 机制条款 融资和结算的具体方式方法 还款、提前还款和取消剩余信用额度等 利率和利息支付（包括市场混乱条款等) 保护性条款 前提条件 陈述 财务和非财务承诺／保证 违约事项 贷款合同设计（二） 利润保护条款 税赋 额外成本 非法 赔偿 样板文件条款 通知 适用法律和管辖权 贷款合同设计（三） 利率 基准利率或参考利率 息差 基准利率的定义，例如，确定币种、期限、日期、时间点等等 如何确定基准利率, 例如公开基准 (Telerate/Reuters/Bloomberg), 市场混乱条件下利率的确定等 计息期 提款前提条件 公司注册及章程文件 批文、授权、存档等 法律意见书 最新的财务报表等 环保 银团要求的其他文件或条件 贷款合同设计（四） 陈述 如借款人不履行合同、因此银行可以对此采取行动的情况 法律陈述， 例如，地位、权限、适用法律、归档、印花税等 事实陈述， 例如，无违约、无误导信息、财务报表、同等地位、无法律诉讼、授权签字 保证 积极保证，例如：信息承诺、财务承诺、合法承诺等 消极保证，负抵押、禁止资产处置、禁止合并和业务变化等 贷款合同设计（五） 违约事件 主要的违约事件包括：还款延误、违反条款规定、交叉违约、重大不利变化等等 如果外部情况发生变化，银行可以重新考虑借款决定，例如，取消未提取的信用额度，卖出贷款，要求立即还款, 要求增加质押等等 税赋和包税条款 对于已有税收义务的界定 未来可能发生的税赋缴付义务的界定 贷款合同设计（六） 成本增加 当相关法律发生变化，或借款人必须满足其央行或监管机构的要求 一般由借款人承担由 以上原因导致的银团贷款成本增加 赔偿 保护贷款人不受第三方行为或贷款人自身损失的危害 非利息期末还款的利差损失 货币汇兑损失赔偿 违约赔偿 对代理行的赔偿 财务约定Financial Covenants 可根据借款人财务状况及融资特性设定有关财务指标,包括但不限于: 有形净值 负债比率：总负债 （含或有负债）/ 有形资产净值 总负债 / 除税、利息、折旧、摊销前收益 利息保障倍数:（税前净利+利息费用+折旧及摊销）/利息费用 融资建议书的内容 贷款条件 收费条件 承销/组团方式 融资安排时间表 银团贷款经验 其他配套服务 其他相关要求（市场出清、市场变化等） 银团费用（一） 银团费用（二） 银团贷款收费应按照“自愿协商、公平合理、质价相符”的原则由银团成员和借款人协商确定，并在银团贷款协议或费用函中载明 银团贷款的收费应遵循“谁借款、谁付费”的原则，由借款人支付。其费用种类和金额由借贷双方协商确定，不得在利率基础上加点确定 牵头行不得向银团贷款成员附加任何不合理条件，不得以免予收费的手段，开展银团贷款业务竞争，不得借筹组银团贷款向银团贷款成员和借款人搭售其他金融产品或收取其他费用 银团贷款的分销方式 牵头行承诺按所提出的贷款条件组织银团,若银团无法组成,则由牵头行以同样的贷款条件向借款人提供全部贷款 牵头行承诺按已同意的贷款条件尽其最大努力在市场上组建银团贷款。如果银团组建失败，牵头行不负责提供贷款。 银团贷款——时间表 委 托 Mandate 委 托 借款人与发起银行谈妥银团贷款的初步条件 签署银团贷款委任书 借款人发起银行商定银团的法律顾问或其他第三方顾问（如有） 确定潜在参加银行名单 银团贷款委托书的主要内容（一） 1、借款人接受发起银行的贷款条件 表述：本公司同意接受贵行