浙江工商大学函数部《投资银行学》课程练习题.docVIP

投资银行学练习题 一、名词解释： 全能银行 尽责调查 对冲基金 格拉斯斯蒂格尔法案 消极式投资策略 绿鞋期权 144A私募 金降落伞计划 管理层收购（MBO） 共同基金 天使资本 桥式贷款 赫芬道赫指数（HHI） 风险套利 有限追索 BOT 指数基金 红鲱鱼说明书（Red herring Prospectus） IPO 杠杆收购（LBO） 投资银行 路演 寄托凭证（ADR） 伞型基金 暂缓注册（Shelf Registration） 公开市场操作 招募说明书 上市辅导制度 集合竞价制度 莱曼公式法 循环贷款 帕克曼防御 白衣骑士 毒丸防御 绿色邮件 非公司负债型融资 现金管理帐户（CMA） 积极式投资策略 基金中基金 中国墙 二、简答题： （1）简述创业投资与传统投资方式的区别。 （2）比较封闭式基金与开放式基金？比较契约型基金与公司型基金？ （3）请区分投资银行的不同角色：Underwriter、Broker、Trader、Dealer、Specialist。 （4）创业资本的退出方式有哪些？ （5）比较善意并购、敌意并购与熊的拥抱。 （6）什么是发行上市？发行上市对公司的利弊有哪些？ （7）简述项目融资的四种投资结构。 （8）请区别一级ADR、二级ADR、三级ADR与144A私募ADR的不同。 （9）投资银行在资产管理中的作用是什么？ （10）证券投资基金按法律基础与交易方式区分有哪些类型？ （11）简述五种解释并购动因的理论。 （12）请区别项目融资与企业融资的不同 （13）什么是脱媒，造成脱媒的原因是什么？ （14）比较投资银行与商业银行的异同。 （15）请区分证券投资基金与对冲基金的不同。 （16）投资银行在证券交易中扮演的角色与作用是什么？ （17）资产管理的主要工具有哪些？ （18）简述“网上发行”与“网上交易”业务如何体现互联网的优势。 （19）现代金融中介机构的体系是什么？ （20）请例举投资银行的金融创新业务。 （21）请简述世界的5次并购浪潮及其特点。 （22）企业并购的方式有哪些？ （23）请例举5种反并购的策略。 （24）企业并购的风险主要有哪些？ （25）投资基金的特点是什么？ 三、问答题： （1） 如何理解投资银行的道德性、专业性和创新性？ （2） 谈谈你对投资银行及其投资银行业的认识。 （3） 什么是尽责调查？股票发行中的尽责调查的内容有哪些？ （4） 什么是证券做市商制度，它的特点和利弊有哪些？ （5）基金有哪些当事人？他们在基金中的权利与义务分别是什么？ （6）如何评价70年代后在投资银行发展上所表现出来的异乎寻常的持续创新能力？ （7）请论述投资银行与资本市场之间的关系。 （8）请论述投资银行的“放松—管制—放松管制”的发展简史，重点阐述投资银行各阶段发展的根源、标志、事件和产生影响。（须包括Glass-Steagall Act和脱媒的概念）。 （9）如何理解企业重组对企业价值的影响？ 四、案例分析题： （1）请根据下图回答： （1）什么是BOT？BOT的优点？ （2）请说出项目融资结构的四种类型； （3）阐述英法海峡隧道的项目融资结构。 （2）阐述ADR的发行流程，并简述相关参与主体的作用。 （3）阐述马来西亚南比高速的项目融资结构。 （4）用自由现金流贴现模型计算公司价值，将计算结果填入相关空格。 （5）阐述深圳沙角B电厂的项目投资结构。 ② ① ⑦ 经纪人 经纪人 投资者 ⑦ ⑥ ③ 当地证券市场 存券银行 存券信托公司 ④ 托管银行 ⑤