27.TEI@I方法论及其在外汇汇率预测中的应用.pdfVIP

第 卷第 期 管 理 学 报 ４ １ Ｖｏｌ．４Ｎｏ．１ 年 月 ２００７ １ ＣｈｉｎｅｓｅＪｏｕｒｎａｌｏｆＭａｎａｇｅｍｅｎｔ Ｊａｎ．２００７ ＠ 方法论及其在外汇汇率预测中的应用 ＴＥＩ Ｉ １ １，２ ２ 汪寿阳 余乐安 黎建强 中国科学院数学与系统科学研究院 香港城市大学商学院 （１． ；２． ） 摘要 基于 方法论的理论框架 构建了一个基于 方法论的外汇汇率预测模 ： ＠ ， ＠ ＴＥＩ Ｉ ＴＥＩ Ｉ 型 在此模型中 传统的经济计量模型用于处理外汇汇率的主要趋势 人工神经网络技术用于 。 ， ， 分析外汇汇率的非线性 而文本挖掘和专家系统用于处理外汇市场中的突现性和不稳定性 最 ， 。 后 基于集成的思想 利用支持向量回归技术对上述 个部分进行非线性集成 从而获得一个 ， ， ３ ， 更为精确的预测结果 通过实证方法验证了基于 方法论的外汇汇率预测模型的有效 。 ＠ ＴＥＩ Ｉ 性。 关键词 外汇汇率预测 方法论 经济计量模型 人工神经网络 文本挖掘 专家系 ： ； ＠ ； ； ； ； ＴＥＩ Ｉ 统 支持向量机 非线性集成 ； ； 中图分类号： ９３１ 文献标识码： 文章编号：１６７２８８４ （２００７）０１００２１０７ Ｃ Ａ Ｘ ＠ ﹦﹫ ﹫┉┄┄━┄┎┃﹫┉┈﹢┅┅━┉┄┃┉┄﹦┍┃┉┈┇┉┄┃ １ １，２ ２ ＷＡＮＧ Ｓｈｏｕｙａｎｇ ＹＵ Ｌｅａｎ ＬＡＩＫｉｎｋｅｕｎｇ （１． ， ， ， ； ＡｃａｄｅｍｙｏｆＭａｔｈｅｍａｔｉｃｓａｎｄＳｙｓｔｅｍｓＳｃｉｅｎｃｅ ＣｈｉｎｅｓｅＡｃａｄｅｍｙｏｆＳｃｉｅｎｃｅｓ Ｂｅｉｊｉｎｇ Ｃｈｉｎａ ２． ， ， ） ＣｉｔｙＵｎｉｖｅｒｓｉｔｙｏｆＨｏｎｇＫｏｎｇ ＨｏｎｇＫｏｎｇ Ｃｈｉｎａ ： ＠ ’ ， ＠ 