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指导小组成员名单
劳兰瑁 教授
徐剑刚 教授
胡畏 副教授
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● 目录 17
Y19729
中文摘要……………………………………………………………………………………l
Abstract………………………………………………………………………………………………………………。2
第一章引言…………………………………………………………………………………3
1.1研究背景及意义………………………………………………………………….3
1.2研究方法及文章结构………………………………………………………………3
1.3本文创新之处…………………………………………………………………..5
第二章文献综述………………………………………………………………………….6
2.1 国外对于股市联动性的研究……………………………………………………6
● 2.2我国股市与国际股市联动性的相关研究……………………………………..8
第三章股票市场联动性研究方法简介……………………………………………….12
3.1 相关系数………………………………………………………………………12
3.2传染模型……………………………………………………………………….13
3.2.1 交易时间重合传染模型…………………………………………………14
3.2.2交易时间不重合传染模型………………………………………………15
3.3 多元GARCH模型……………………………………………………………….16
3.3.1常相关系数模型…………………………………………………………16
3.3.2时变相关模型……………………………………………………………17
3.4协整向量及VAR,VEC模型…………………………………………………..18
● 3.5其他方法……………………………………………………………………….19
第四章 中国股票市场与国际股票市场联动性实证结果……………………………..20
4.1相关系数实证结果……………………………………………………………20
4.1.1各国股市开盘收盘时间简介……………………………………………20
4.1.2交叉相关系数检验………………………………………………………2l
4.1.3分时间段滚动相关系数检验……………………………………………22
4.1.4波动率与相关系数关系检验……………………………………………27
4.2传染模型实证结果……………………………………………………………..30
4.2.1 上证与道琼斯指数传染模型实证结果…………………………………31
● 4.2.2上证与伦敦金融时报指数传染模型实证结果…………………………..32
4.3多元GARCH模型实证结果……………………………………………………34
4.3.1 上证指数与道琼斯指数实证结果………………………………………35
4.3.2上证指数与伦敦金融时报指数实证结果………………………………38
4.
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