水电核电装机容量比例图火电受到资源有限性的限制.PPT

2006年7月 声明 本报告为中期报告，所有意见均非最终结论 本报告旨在对安徽省能源集团有限公司的现有业务行业状况进行分析和诊断，不针对任何部门和个人 导读 国家电力监管委员会的成立和“厂网分开”标志着中国电力体制改革的开始 电价改革是电力体制改革的主要内容 但是，目前电价改革仍未取得大的成果 竞价上网将使发电侧的市场竞争更加充分，对发电企业的运营管理提出了更高的要求 2004年电监会发布了竞价上网试点办法，首先在东北电网进行试点，2005年，华东电网也进行了竞价上网试点，从试点的情况看，由于时机不成熟，竞价上网取得的成效并不大，随着电力供需形势的好转，未来几年，竞价上网已是大势所趋 东北电网和华东电网均拿出上网电量的10%的实行竞价上网，其余90%的电量仍按合同价格结算。东北电网实施的两部制电价，由容量电价和电量电价组成，容量电价主要是弥补电厂固定成本，由政府定价，电量电价主要是弥补变动成本，由市形成价格。华东电网实施的是一部制电价。根据国外的发展经验，未来中国的竞价上网很可能采用两部制电价 作为竞价上网市场主体的发电企业将会面临更加残酷的竞争。竞价上网竞争的就是变动成本.变动成本对于火力发电企业来说主要就是燃煤的成本，而机组的煤耗是燃煤的成本的一个重要因素.机组的供电煤耗低,变动成本低,在竞价上网中就有优势，因此，这种竞争将是电厂在机组技术指标、自动化水平、技术管理、设备管理、运行管理和成本控制方面的竞争 装机市场份额大的企业将在竞价上网中占有较大的规模优势. 如未来竞价上网允许发电权交易,这对于具有规模优势的企业来讲是很有利的,可以优化资源配置，不影响整个公司的利润.而对于一个独立的电厂来讲,如果交易发电权就肯定影响自己的利润 大用户直购电从一定程度上能够打破电网垄断的坚冰 随着电力体制改革的深化，将实现输配分开，在售电侧引入竞争，电力行业更加市场化 电力行业市场化程度会越来越高，竞争将会成为主流，原国电系企业将在竞争中占有非常有利的地位 相关电力产业政策还将对未来的电源结构产生影响，水电、核电将会得到充分发展 导读 我国的电力生产存在结构性缺陷 环保政策对电力行业特别是火电企业影响较大，未来电源结构将有所调整，水电、核电发展空间日益增大 同时，受国家能源政策等因素影响，我国新建电源结构中火电所占比例会逐步降低 与火电相比，水电具有诸多竞争优势，未来电源中水电比重将日益上升 同时，在国家政策鼓励下，核电在未来一段时期将会得到快速发展 导读 电力生产/消费量与国内生产总值有较强的正相关性 作为国民经济发展的基础产业，近几年电力在工业发展的带动下，一直呈现高速增长态势，2005年发电量增长率高达13.16% 我国的电力供需经历了短缺——平衡——短缺的发展历程，2000年以来，我国电力再次出现供需失衡 导致缺电原因是多方面的，根本原因在于电力规划不科学，电源建设严重不足…… 另外，电网投资跟不上电源投资的速度也是电力短缺的重要原因 前几年电力严重短缺拉动电源建设投资，全国装机容量高速增长，2005年装机容量的增长率达到15.36% 2004年电力装机容量增长速度和发电量增长速度已达到持平，过度投资又将带来供需失衡 电力设备利用小时自2001年以来一直增长的态势已改变，在2005年开始下降 预计2007年左右，中国电力产能将过剩，发电行业面临巨大挑战 导读 电力行业属于资本、技术密集型行业，受政策影响大，行业的进入和退出壁垒都很高 电力生产企业按规模可以分为四个梯队，其中原国电系五大集团处于第一梯队，但目前全行业集中度不高 各路资本纷纷进入电力市场 主要发电企业凭借雄厚的资本实力，在现有的势力范围内积极扩张 发电企业与电网及煤炭供应企业的的谈判能力较弱 我国电力行业的潜在竞争威胁相对有限 目前，其他能源对电力能源的可替代性较小 目前，我国的电力生产行业正处于成长期， 发电市场中新建和购并将同步进行 附表：全国电力并购、重组重大事件 导读 煤炭在火电企业的成本达到60%以上，火电企业的盈利水平对煤炭的价格高度敏感 火电行业的超速发展以及其他行业的发展需求，导致煤炭价格飚升，侵蚀了火电企业的利润 除煤炭因素外，其他政策性因素也对电力行业的利润有较大影响 未来虽然电煤价格增长放缓，但由于电价管制，火电行业的利润率水平将依然偏低 导读 通过对行业价值链的分析，可以看到：我国电力运行体系还没有完全市场化，仅在发电侧引入竞争，输配售环节处于垄断 导读 综上所述，发电企业的关键成功因素主要包括以下几方面 导读 安徽省GDP总量落后于其他中部省份及周边邻省，但近几年经济发展呈现高速增长态势 产业比重：安徽省的第二产业比重上升趋势明显，和全国平均水平对比，第二产业比重仍偏低 电力消费总量：安徽位居全国电力消费水平的中游 电力消费结构：安