内蒙古高等级公路建设开发有限责任公司18年第一期中期票据募集说明书.pdf

内蒙古高等级公路建设开发有限责任公司2018 年度第一期中期票据募集说明书 重 要 提 示 本公司发行本期中期票据已在中国银行间市场交易商协会注册， 注册不代表交易商协会对本期中期票据的投资价值作出任何评价，也 不代表对本期中期票据的投资风险作出任何判断。投资者购买本公司 本期中期票据，应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披露文件， 对信息披露的真实性、准确性、完整性和及时性进行独立分析，并据 以独立判断投资价值，自行承担与其有关的任何投资风险。 本公司总经理办公会已批准本募集说明书，全体总经理办公会成 员承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、 准确性、完整性、及时性承担个别和连带法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本 募集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。 凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本公司发行的中期票 据，均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。 本公司承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义 务，接受投资者监督。 截至本募集说明书签署日，除已披露信息外，无其他影响偿债能 力的重大事项。 本募集说明书属于补充募集说明书，投资人可通过发行人在 相关平台披露的募集说明书查阅历史信息。相关链接详见“第十三章 备查文件”。 2 内蒙古高等级公路建设开发有限责任公司2018 年度第一期中期票据募集说明书 目 录 第一章 释 义6 第二章 投资风险提示及说明14 一、中期票据的投资风险14 二、与发行人相关风险14 第三章 发行条款26 一、主要发行条款26 二、本期中期票据发行安排27 第四章 募集资金的用途29 一、募集资金用途29 二、发行人承诺30 三、本期中期票据偿债保障30 四、募集资金使用管理33 第五章 发行人基本情况35 一、概况35 二、历史沿革35 三、控股股东、实际控制人及股权质押39 四、独立经营情况39 五、重要权益投资情况40 六、发行人组织机构设置及运行情况50 3 内蒙古高等级公路建设开发有限责任公司2018 年度第一期中期票据募集说明书 七、发行人人员情况59 八、发行人主营业务情况62 九、发行人在建及未来拟建项目87 十、发行人所处行业状况96 十一、发行人在行业中的地位和竞争优势100 十二、其他重要事项103 第六章 发行人主要财务状况104 一、审计意见及财务会计信息104 二、主要财务数据及指标分析117 三、发行人盈利能力分析144 四、发行人偿债能力分析153 五、发行人运营能力分析155 六、发行人现金流结构分析155 七、发行人有息债务情况157 八、发行人关联交易情况161 九、发行人或有事项及承诺事项162 十、发行人规范运作情况163 十一、发行人资产受限用途安排163 十二、衍生品交易和海外投资情况165 十三、重大投资理财产品165 十四、发行人及下属公司拟发债券情况165 十五、发行人重大事项说明165 4 内蒙古高等级公路建设开发有限责任公司2018 年度第一期中期票据募集说明书 十六、发行人其他财务重要事项说明169 第七章 发行人资信状况170 一、发行人本期主体及债项评级情况170 二、发行人历史评级情况172 三、发行人银行授信情况172 四、发行人债务违约记录173 五、发行人发行债务融资工具情况174 六、其他资信重要事项176 第八章 本期中期票据的担保177 第九章 税项178 一、增值税178 二、所得税178 三、印花税178 四、税项抵销178 第十章 信息披