并购交易几种法律形式(陈玉田).pdfVIP

并购交易的几种法律形式 并购交易的几种法律形式 北京市天元律师事务所 北京市天元律师事务所 2009年10月 2009年10月 提要 • 股权收购 • 资产收购 • 合并/换股 • 外资并购 • 讨论 股权收购 • 股权收购利与弊 • 100%股权收购  美国上市公司I收购深圳讯天/上海新动  英国上市公司Monstermob收购联东伟业/杭州联梦  美国上市公司Amazon收购卓越网 • 控股权收购  澳洲电信收购泡泡网  澳洲电信收购汽车之家  上市公司收购  增资持控股 资产收购 • 资产收购利与弊 • 100%资产收购  美国上市公司CNET收购网上车市  五矿有色收购香炉山钨矿 • 核心资产收购  GOOGLE收购265 合并换股 • 公司合并  新设合并  吸收合并 • 股份置换  中化化肥注入香港上市公司 外资并购 • 标准返程投资的离岸结构  离岸控股公司- （香港）-境内独资企业  开曼/百慕大/BVI/毛里求斯/香港  《外资并购境内企业规定》（“10号文” ）  《关于境内居民通过境外特殊目的公司融资及返程投资外汇管理有关问 题的通知》（“75号文” ） • 新浪模式  形成原因及目前情况  离岸控股公司- （香港）-WFOE （或JV ）- 内资企业  协议控制：购股权/质押/表决权/服务协议/IP  法律风险 讨论 并购/投资/上市 谢谢大家！