契约型私募基金税收优惠与财税筹划实务操作要点.pdfVIP

契约型私募基金的税收 优惠与财税筹划 实务操作要点 信泽金商学院 2015年6月14 日 谢学焘 (中国企业财税管理研究院) 期待与大家分享和探讨的话题 您带来的问题（开局篇） 营改增对金融业的挑战与税务筹划应对 当前私募基金（自主发行）的税收障碍， 代扣交税的技术解析 混合性投资对于房地产类投融资项目税收 实务及其税务规划 62号文发布后基于地区出台的税收优惠及 财政返还的投融资规划是否还能够持续 自我介绍 谢学焘 中国企业财税管理研究院院长 协同共享企业 (100106)联合创始人  EMBA(中欧国际工商学院)、复旦大学、湖南税专  大学毕业于税务总局直属院校-涉外税务专业  在税务领域已经从业二十一年：税务局6年\BP10年\税务咨询服务5年  在宁波市税务局6年曾任稽查专员、税政处副处长  在BP工作10年间，历中国区税务顾问、美国区税务顾问、中国区税务 经理、韩国税务总监、中国区代理税务总监。  参与BP及大量客户在亚太区近百亿美元投资业务税务筹划业务 契约型私募基金的纳税主体及义务 契约型私募基金的纳税主体 契约制私募基金其实就是一种信托式私募 基金，属于代理投资制度的基本范畴。资 金管理人、基金托管人和基金持有人之间 根据信托契约确立相互之间的权利和义务 关系，并通过发行收益凭证来募集基金。 契约型私募基金的纳税主体 具体的操作方法是：  (1)发起人作为基金的管理人，选取一家 银行 (而非券商的营业部)作为其托管人；  (2)募到一定数额的金额开始运作，每隔 一段时间开放一次，向基金持有人公布一 次基金净值，办理一次基金赎回；  (3)基金管理人根据业绩表现收取一定数 量的管理费。为了吸引基金投资者，应尽 量降低手续费。 契约型私募基金的纳税主体  变通形式的做法是：  (1)每个基金持有人以其个人名义单独开立分帐户；  (2)基金持有人共同出资组建一个主帐户；  (3)证券公司作为基金的管理人，统一管理各帐户，所 有帐户统一计算基金单位净值；  (4)证券公司尽量使每个帐户的实际市值与根据基金单 位的净值计算的市值相等，如果二者不相等，在赎回 时由主帐户与分帐户的资金差额划转平衡。 契约型私募基金的纳税主体  资金管理人（基金公司）  基金托管人（银行）  基金持有人（基金投资者:自然人或企业法人） 金融业营改增的挑战和机遇 营改增试点背景介绍 营改增的原因： 1、避免重复纳税 2、对现代服务业进行结构性减税 3、税制改革促进经济结构转型 10 10 营业税环境… 道道征收 全额征税 生产企业 （增值税） 提供设备、材料、水电燃料等 不可抵扣 不可抵扣 不可抵扣 服务业 不可抵扣 不可抵扣 （营业税） 信息服务… 广告业… 运输业… 不可抵扣 不可抵扣 按7％抵扣 生产企业 （增值税） 生产期