研发支出的盈余管理发现与抑制.pdfVIP

DOI：10．19641/j．cnki．42-1290/f．2018．14．014 研发支出的盈余管理发现与抑制 ——以A医药股份公司为例 傅贵勤 （教授），李卓翊1 2 【摘要】研发支出有条件的资本化这一会计政策很可能为企业带来盈余管理的空间。以一家医药公 司为案例，采用经验识别法探索研发支出会计政策选择带来的盈余管理，试图运用经济增加值动量这一 指标来抑制企业盈余管理，以便使投资者获取的信息是不添加人为操纵的数据和信息。 【关键词】研发支出；盈余管理；经验识别法；经济增加值动量；有条件的资本化 【中图分类号】F230 【文献标识码】A 【文章编号】1004-0994（2018）14-0109-8 及是否真正实现了股东财富最大化，以此来作为抑 一、提出问题及研究意义 [ ]1 制盈余管理的一种方式 。 （一）问题的提出 （二）研究的意义 本文研究的是无形资产准则中关于研发支出有 1. 运用经济增加值动量来抑制医药企业利用 条件资本化的问题，对于即将进行商业化生产或者 会计政策选择进行盈余管理。由于研发支出在不同 使用的研发支出可以确认为无形资产，将其列入资 阶段有不同会计处理方式，管理者利用会计政策选 产的行列。这就为企业管理者利用会计政策美化财 择进行盈余管理的动机需要我们予以充分的重视。 [ ]2 务报告、进行盈余管理提供了空间和机会。就目前而 企业的管理者会利用会计政策美化财务报告 ，审 言，我国研发支出的会计处理存在的问题主要包括： 计部门以及监管部门很难识别这种虚增利润、优化 ①对于研究阶段和开发阶段的划分，准则没有给出 企业报表的盈余管理方式。因此，本文试图运用经济 一个特别明确的界定标准。在会计实务中，需要财务 增加值动量这一指标来抑制盈余管理，确保投资者 人员根据实际情况定夺，在这种人为因素影响下做 获取的信息的真实性。 出的决策总是带有主观色彩，这种主观必然会带来 2. 运用经济增加值动量抑制医药企业的盈余 因人而异的结果。②在财务报告中并没有明确关于 管理研究，有利于提高医药行业的会计信息质量。医 研发支出的披露要求，这就会造成企业在披露过程 药行业属于科技密集型行业，研发支出相较于其他 中或多或少地减少披露内容，使得利益相关人员以 行业投入更大，一旦研发成功，利润增长的幅度是超 及监管部门无法发现研发支出中存在的问题。本文 乎寻常的。因此，从极具代表性的医药公司入手，探 以研发支出投入较大的A医药股份公司为研究案 究该企业是否利用研发活动进行了盈余管理，随之 例，以研发支出有可能进行盈余管理作为切入点，采 进行经济增加值动量的考察，用以抑制利润操纵，使 用盈余管理的经验识别法识别盈余管理的方式，并 得会计信息质量得以提升。 运用经验识别法进行市场识别，得出盈余管理的市 二、样本选择及案例企业介绍 场反应，在假设存在盈余管理时的市场反应是“蒙 蔽”投资者投资判断的情况下，采用经济增加值动量 （一）样本选择 指标来判断该企业是否真正为股东持续创造价值以 本文选择了情况较为极端的A医药股份公司作 2018.14财会月刊·109·□ 为研究对象，医药行业研发支出较多、研发强度较 三、案例企业研发支出的财务分析 大。在该案例中，对研发支出进行了有条件的资本化 处理，这也满足案例研究的目标企业要求。本文选择