世界原油价格波动对我国农产品价格影响实证分析.docVIP

PAGE PAGE 1 世界原油价格波动对我国农产品价格影响实证分析 　　摘要：以2002年1月～2011年12月的世界原油期货价格和我国农产品玉米、小麦、大豆以及猪肉价格的月度数据时间序列为例，运用单位根检验、协整检验、脉冲响应函数以及方差分解等时间序列技术，对世界原油价格波动与我国农产品价格变化关系进行实证分析。结果发现，我国农产品价格影响因素最大的是其自身的供需关系，而世界原油价格波动对我国农产品价格影响的大小不均衡，对玉米、小麦影响较大，而对猪肉价格影响不显著。 　　关键词：原油价格；农产品价格；VAR模型；脉冲响应；方差分解 　　中图分类号：F323.7文献标识码：A文章编号：1001-8409（2013）04-0045-05 　　引言 　　我国农产品进口量自加入WTO后日益增长，如玉米在2002年为08万吨，2011年为1754万吨；大豆2002年为1132万吨，2011年为5264万吨等，伴随农产品进口量的增长，其价格波动不断地受国际外部环境因素的影响。农业经济发展与石油能源关系密切，现代农业发展是建立在石油能源等基础上的，上涨的世界原油价格已成为影响我国经济的关键外生变量之一。2006年以来我国农产品价格波动频繁，不断上涨，如猪肉、玉米等，猪肉价格2007年涨了近86%；尽管2006年玉米大丰收，但其价格仍上涨了近30%[1]。因此，在进出口贸易往来频繁的今天，研究原油价格波动与我国农产品价格的关系对宏观调控具有重要的现实意义。 　　1文献简要综述 　　20世纪70年代以来，原油价格和食品价格的联动上涨趋势受到了许多关注，农业是一个能源密集型的产业[2]，尽管石油和能源与农业经济发展之间联系的研究已不是新问题，但现有研究文献不多。 　　国外学者Chenery指出世界贸易由于不断上涨的石油和食品价格而遭受到破坏，对此应做些调整[3]。他强调世界原油和食品价格的变化对经济贸易有着影响，这得到了Gisserd和Goodwin的支持，强调它们对宏观经济中物价有显著影响[4]。Hanson等从投入成本角度研究指出石油价格波动对美国农产品价格有一定的影响，但不同农产品价格的影响程度不一样[5]。Campiche等运用Johansen协整检验分析，研究表明世界原油价格与美国的谷物、大豆等价格在2003～2005年没有协整关系，在2006～2007年间存在协整关系[6]。Harri等研究表明2000～2008年能源价格与美国的谷物、棉花、大豆等价格有协整关系[7]。Kwon和Koo运用格兰杰因果关系检验，研究显示能源价格对食品价格有正向影响[8]。Baek和Koo运用美国1989～2008年间石油和食品价格数据，研究表明石油价格对食品价格在短期内影响不大，在长期中影响显著[9]。另外，有研究表明石油价格通过汇率的变动对农产品价格会产生间接的影响，如Hanson等、Harri等以及Baek和Koo等。 　　国内学者黄季焜研究表明国际能源价格和生物质燃料发展不但直接地推动农产品生产成本上涨，而且间接地拉动了消费生产生物质燃料的农作物及相关农产品价格[10]。罗锋运用SVAR模型分析表明世界原油价格波动是国内农产品价格波动的外部冲击影响因素之一[11]。而李文君利用我国2002～2008年的国内工业生产总值、生产者物价指数、国际原油期货价格作为变量，研究表明短期内国际原油价格对我国生产者物价指数影响不是很显著，但从长期看，有一定拉动作用[12]。 　　由于研究者所采取的数据及其处理方式和研究方法的差异，进而导致了不同的研究结果。Yu等实证研究表明石油价格波动没有对食用油价格变化产生任何影响[13]；Kaltalioglu和Soytas运用脉冲响应实证分析世界食品价格、原油价格和农业原材料价格之间的内部短暂联系，得出石油价格变化对世界食品和农业原材料现货价格没有显著影响[14]。SabanNazlioglu和UgurSoytas[2]利用土耳其有关数据，运用户田-山本因果检验和广义脉冲响应分析，发现土耳其农产品价格（小麦、大豆、玉米、棉花等）不能显著地响应石油价格的波动，并提出原油价格波动对处于不同发展阶段的国家的农产品价格所产生的影响可能不同。 　　上述为石油价格波动与农产品价格变化之间关系的研究做出了有益的探索，但大多研究都是针对发达国家展开的，而对于发展中国家，情形又会如何？本文将在现有研究基础上，考虑汇率因素，运用时间序列技术，探索原油价格波动对我国农产品价格的影响。 　　2数据处理与实证分析 　　21数据选择与处理 　　本文数据是采用2002～2011年月度数据，时间选取考虑到我国加入WTO后与国外经济贸易交往更加密切以及有关数据的可得性。世界原油价格数据来源于美国能源署的石油期货价格（OP），且经过汇率转换（注：汇