常京萍,侯晓红.PDFVIP

重大资产重组、审计师行业专长与审计师变更 １．２ １ 常京萍 ，侯晓红 （１． 中国矿业大学 管理学院，江苏 徐州　 ２２１１１６；２． 太原理工大学 经济管理学院，山西 太原　 ０３００２４） ［摘 要］通过建立审计成本模型，分析重大资产重组引发的审计师变更行为。以 — 年 股上市公 　 ２００７ ２０１２ Ａ 司为样本，实证分析重大资产重组、审计师行业专长和产权性质的共同作用对审计师变更行为的影响。研究发现， 发生重大资产重组的上市公司，审计师变更的可能性更高；审计师行业专长能够抑制重大资产重组上市公司的审 计师变更行为；审计师行业专长的抑制作用在国有产权性质的上市公司中更为显著。 ［关键词］重大资产重组；审计师行业专长；审计师变更；审计成本；审计需求；审计供给 ［中图分类号］Ｆ２３９．４３　 　 ［文献标识码］Ａ　 　 ［文章编号］１００４ ４８３３（２０１４）０４ ００３０ １０ 一、引言 国际资本市场经历的数次并购重组浪潮表明，并购重组已成为企业实现国际化扩张、降低交易费 用和迅速进入新领域的重要资本运作方式。在我国具有新兴转轨特征的资本市场中，重大资产重组 活动也呈现出爆发式增长趋势：２００７—２０１２ 年，我国深、沪两市共计３００ 余家上市公司获得批准进行 ２０１１ １６ 重大资产重组，由此也引发了频繁的审计师变更，其中 年共计 家公司明确表示因重大资产重 ９．１４％ １７ 组而变更审计师，占全部变更公司的 ，在 种引起审计师变更的原因中，重大资产重组引起 ① 审计师变更这一原因排名第五 。由此可见，重大资产重组已成为审计师变更的重要原因。然而，以 往的审计师变更研究通常忽略了客户企业边界变化对审计供求平衡关系的影响，我国重大资产重组 的资源配置方式为本文考察企业边界变化对审计师变更决策的影响提供了契机。本文拟从影响审计 关系的客户、审计师和客户内部环境视角，探讨重大资产重组、审计师行业专长和产权性质的共同作 用对审计师变更行为的影响。 重大资产重组是指上市公司及其控股或者控制的公司在日常经营活动之外购买、出售资产或者 通过其他方式进行资产交易达到规定的比例，导致上市公司的主营业务、资产、收入发生重大变化的 资产交易行为。因此，重大资产重组行为会打破审计供求均衡关系。本文研究发现：从需求方看，重 大资产重组引发企业边界变化，导致审计成本形式的交易费用变化，提高了审计师变更概率；从供给 方看，具有行业专长的审计师更能应对审计需求变化，使得重大资产重组公司审计师变更的概率降 低，但是该抑制作用仅在国有企业中显著。 本文贡献在于：（）从新的视角考察了审计需求方变化对审计关系的影响， 等和 研究了 １ Ａｎｄｅｒｓｏｎ Ｆｉｒｔｈ ［ ］ 并购对审计师变更的影响１ ２ ，由于重大资产重组与并购涵盖的范畴不同，且我国重大资产重组有别于西方 的市场化并购，因此，有必要在新兴转轨经济背景下进行研究；（２）将审计服务的供求双方和客户内部环境 同时纳入审计关系分析框架，有助于理解审计师变更的内在作用机理；（３）引入审计成本模型分析了重大 ［］ 资产重组行为引发的审计师变更决策，对审计成本概念加以运用，丰富了审计成本分析文献３ 。 ［收稿日期］ ２０１４ ０１ １１ ［作者简介］常京萍（１９７３— ），女，山西怀仁人，太原理工大学经济管理学院讲师，中国