06管理会计8-2现金流量知识分享.ppt

* 单纯固定资产投资项目 完整工业投资项目（固定、流动、其他） 新建项目投资 （属外延式扩大再生产） 更新改造项目（旧设备的恢复、改善生产能力） （属内部式扩大再生产） 项目投资的类型——补充 投资主体是具体投资行为的主体，即企业本身. 二、现金流量 * 项目计算期: 0 1 2 3 4 5 10 15 建设起点 投产日 终结点 建设期 生产经营期(含试产期) 项目计算期 项目建设期 = 建设期 + 生产经营期 n = s + p 项目计算期——补充 * 固定资产原值 流动资金投资 建设投资 投资总额 原始投资总额 建设期资本化利息 固定资产投资 开办费投资 无形资产投资 资金投入方式——补充 * * 二、现金流量 现金流量的概念 现金流量的计算 相关现金流量 * （一）现金流量的概念 P.245 现金流量是投资项目在计算期内因资本循环而可能 或应该发生的各项现金流入量与现金流出量的统称。 是由特定投资项目引起的，特定“增量”现金流。 说明：此现金流量与财务会计中的现金流量有差异； 此现金包括（广义）： 货币资金； 一切经济资源及耗费的变现价值或重置成本。 1.现金流量（现金流动量、现金流）CF * 财务上现金流量与会计上现金流量的区别： 项目 财务 会计 对象不同 项目 企业 期间特征 项目计算期内 年度内 内容及结构 表格及评价指标 主表附表 经营活动 投资活动 筹资活动 勾稽关系 单项相加等于合计 有对应勾稽关系 信息属性 未来(预计) 已实现 （一）现金流量的概念 * （一）现金流量的概念 1.现金流量（现金流动量、现金流）CF 现金流量的构成： 从时间特征上看包括三部分： 1）初始现金流量 （开始投资时发生的，包括：固、无、开、流等） 2）经营现金流量 （投资项目使用周期内，由经营所带来的现金流入和流出数量） 3）终结现金流量 （项目完成发生的现金流量，包括：固残、变收入；垫支流收回；土地变价收入） * 2.确定现金流量的假设-教无 投资项目的类型假设 包括：固定资产,完整工业投资,更新改造 财务可行性分析假设 已具备经济可行性,技术可行性 全投资假设 将自有资金与借入资金，均视为自有资金 借入的投资款不作流入 偿还借款，不作流出 实际支付的利息计入成本 计算现金流量时，视同折旧一样处理 （一）现金流量的概念 * 2.确定现金流量的假设：（七点） 建设期投入全部资金 原始投入均在建设期 经营期与折旧年限一致 时点指标假设 建设投资在年初 流动资金投资在建设期末 经营期内各年的收入、成本、折旧、摊销、利润、税费等项目均在年末发生 项目报废、清理均发生在终结点（更新除外） 确定性假设 相关指标如价格、产销量、成本水平、所得税等均为常数 （一）现金流量的概念 * （一）现金流量的概念 1.现金流入量 CIt (1)营业收入 (2)回收固定资产余值 (3)回收流动资金 (4)其他现金流入量 2.现金流出量 COt (1)建设投资(含更改投资) (2)流动资金投资 (3)经营成本(付现成本) (4)各项税款 (5)其他现金流出 * （一）现金流量的概念 现金流入量（CIt）是投资项目所引起的企业现金收入的增加额。 (1)营业收入 是项目投产后每年实现的全部销售收入， 是经营期主要现金流入。 (2)回收固定资产余值 是投资项目的固定资产在终结点、报废清理、中途变价转让处理时收回的价值. 1.现金流入量 CIt * （一）现金流量的概念 (3)回收流动资金 是项目终结点时，收回原垫支的全部流动资金的投资额。 (4)其他现金流入量 如停止使用的土地变价收入流入的现金。 1.现金流入量 CIt * （一）现金流量的概念 现金流出量是由投资项目所引起的企业 现金支出的增加额。 (1)建设投资 是在建设期内按一定生产经营规模、建设内 容进行的固产、无产、开办费等项目的投资。 是建设期的主要现金流出量。 (2)流动资金投资 是有关项目所发生的，用于生产经营期周转 使用的营运资金投资。 2.现金流出量 COt * （一）现金流量的概念 (3)经营成本（付现成本） 是在经营期内为满足正常生产经营而动用的 现实货币资金支付的成本费用。 是生产经营阶段上最主要的现金流出项目。 付现成本 =当年发生的总成本-年折旧、无