企业多层次资本市场四板上市操作实务课件.pptxVIP

企业多层次资本市场四板上市操作实务; （一）企业多层次资本市场的“四板” 区域性产权交易所（包括过渡完后的中关村、上海股交所、天津滨海、深圳前海、福建海西、重庆股交所等）俗称“四板”;（二）中国多层次资本市场主要“四板”的形成 2008年9月，经天津市政府批准，天津股权交易所注册成立 2009年12月，经重庆市政府批准，重庆股份转让中心挂牌 2010年12月，经山东省政府批准，齐鲁股权托管交易中心成立 2012年2月，经上海市政府批准，上海股权托管交易中心启动 2012年9月，经浙江省政府批准，浙江股权交易中心成立 还有广州股权交易中心、深圳前海股权交易中心、福建海峡股权交易中心、 ;（三）“四板”——中关村股份报价转让市场挂牌操作;1．证券公司代办股份转让系统中关村科技园区非上市股份有限公司股份报价转让试点办法 2．主办报价券商推荐中关村科技园区非上市股份有限公司股份进入证券公司代办股份转让系统报价转让的挂牌业务规则 3．主办报价券商尽职调查工作指引 4．股份进入证券公司代办股份转让系统报价转让的中关村科技园区非上市股份有限公司信息披露规则 5．中关村科技园区非上市股份有限公司申请股份报价转让试点资格确认办法;;5、“四板”——中关村试点的基本挂牌条件： 设立满三年（有限责任公司整体变更为股份有限公司的，可以从有限责任公司设立之日起连续计算，但股份有限公司的设立必须满一年） ； 属于经北京市政府确认的股份报价转让试点企业； 主营业务突出，具有持续经营记录； 公司治理结构健全，运作规范； 中国证券业协会要求的其他条件。;;国务院关于《实施国家中长期科学和技术发展规划纲要的若干配套政策》第十九条提出“推进高新技术企业股份转让工作”： 启动中关村科技园区未上市高新技术企业进入证券公司代办系统进行股份转让试点工作。 在总结试点经验的基础上，逐步允许具备条件的国家高新技术产业开发区内未上市高新技术企业进入代办系统进行股份转让。 2012年8月3日，中国证监会宣布扩大非上市股份公司股份转让试点，首批扩大试点为：北京中关村、上海张江、武汉东湖、天津滨海。 2012年9月7日，中国证监会与四地政府签署扩大试点合作备忘录，首批8家企业集体挂牌。;股权无法得到确认，无法办理托管手续 工商登记与企业名册不符；无法联系到股东；股东已变更、注销、改名，已经办理其它第三方托管，转托管存在障碍； 股东情况存在不规范情况 股东人数超过200人； 重要的潜在条件：公司的业绩情况会考虑， 代办系统作为高科技孵化器，会优先考虑绩优企业，所以严重亏损企业，净资产过低的企业可能会受到影响。 高新技术企业资质 中关村试点的确认，要求企业提供高新技术企业的认定证书。;中关村股份报价转让市场挂牌公司符合IPO条件的已经有7 家企业成功登陆到创业板和中小板，这些企业包括： 1、东土科技（300353.SZ）； 2、博晖创新(300318.SZ)； 3、紫光华宇(300271.SZ)； 4、佳讯飞鸿(300213.SZ)； 5、世纪瑞尔(300150.SZ)； 6、北陆药业(300016.SZ)； 7、久其软件(002279.SZ)。 这些企业在登陆流动性更好、交易更加活跃的创业板和中小板后， 估值都有大幅提升。;（四）“四板”——津滨海新区区域性非上市公众公司股权交易市场创挂牌操作——简称“天交所”;;;;;（五）“四板”——上海股权托管交易中心挂牌融资操作 1、“四板”——上海股权托管交易中心的设立; 2、企业到上海股交中心挂牌条件与流程;19;20; 3、企业到上海股交中心挂牌的信息披露; 4、企业到上海股交中心挂牌的交易规则; 5、企业到上海股交中心挂牌的典型案例;24;6、“四板”——上海股权托管交易中心的股权报价系统（Q板）挂牌条件 2014-08-25 拟挂牌的非上市企业（股东数200名）形式不限，包括但不限于有限责任公司、股份有限公司，以及本中心认定的其他组织与机构。 企业存在下列情况之一的，不得在中小企业股权报价系统挂牌： （一）无固定的办公场所； （二）无满足企业正常运作的人员； （三）企业被国家有关部门吊销营业执照或其他合法执业证照； （四）存在重大违法违规行为或被国家相关部门予以严重处罚； （五）企业的董事、监事、经营管理人员存在《公司法》第一百四十六条所列属的或违反国家其他相关法律法规的情形； （六）本中心认定的其他情形。 联系电话：4006251000*1 ; ;7、上海股权托管交易中心的股份转让系统（E板）挂牌条件 2014-08-25 股份转让系统（E板）挂牌条件： 非上市股份有限公司（股东数200名）申请在上海股交中心挂牌，应具备以下条件： （一） 业务基本独立，具有持续经营能