2020年资产评估师 资产评估相关知识 经济法知识 第三章 讲义.doc

2020年资产评估师《资产评估相关知识》　　　第三部分　经济法知识——第三章　金融法律制度 　　　　　 第 PAGE 22页QQ群151856011首发 　　（9分左右） 　　【本章主要内容】 　　第一节　证券法律制度（★★★） 　　第二节　银行法律制度（★★） 　　第三节　信托法律制度（★） 　　第四节　融资租赁法律制度（★★） 　　 　　第一节　证券法律制度（★★★） 　　一、证券法律制度概述（★） 　　（一）证券概念和类型 广义 指证明持券人享有一定的经济权益的书面凭证，包括三种： （1）资本证券，如股票、债券等； （2）货币证券，如汇票、本票、支票等； （3）商品证券，如货单、货运单等　 狭义 指资本证券。 【提示】本节证券仅指狭义资本证券 种类 股票、债券、存托凭证、基金券、认股权证、期货 【存托凭证】由存托人签发，以境外证券为基础在中国境内发行、代表境外基础证券权益的证券。 　　（二）证券市场 类型市场 股票市场、债券市场、基金市场以及衍生品证券市场 板块市场 主板市场、中小企业板、创业板、全国中小企业股份转让系统（新三板） 功能市场 发行市场又称为一级市场（发行人和投资者）； 交易市场被称为二级市场（投资者和投资者） 　　 　　二、股票发行交易（★★★） 　　（一）证券发行概述 公开发行 【看对象】面向“不特定”对象发行 【看人数】向累计“超过200人”的特定对象发行，员工持股计划人数不算 【看方式】以公开方式（广告、公开劝诱等）发行 非公开发行 不得采用广告、公开劝诱和变相公开方式 　　【例题·多选题】根据证券法律制度的规定，下列属于证券公开发行情形的有（　）。 　　A.向不特定对象发行证券的 　　B.向累计不超过200人的不特定对象发行证券的 　　C.向累计280人的特定对象发行，其中按员工持股计划人数90人 　　D.采取电视广告方式发行证券的 　　E.采取公开劝诱方式发行证券的 ?? 『正确答案』ABDE 『答案解析』本题考核证券的公开发行。下列情形之一的，为公开发行：（1）向不特定对象发行证券的；（2）向累计超过200 人的特定对象发行证券，员工持股计划人数不算；（3）法律、行政法规规定的其他发行行为。非公开发行证券，不得采用广告、公开劝诱和变相公开方式。 [QQ~群1*^5185601&1@首发 ] 　　（二）股票公开发行 　　1.首次公开发行股票 一般条件 【一般条件】适用主板、中小板、创业板上市 （1）具备健全且运行良好的组织机构。 （2）具有持续经营能力。 （3）最近3年财务会计报告被出具无保留意见审计报告； （4）发行人及其控股股东、实际控制人最近3年不存在贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序的刑事犯罪。 【速记提示】丈母娘三问选女婿：家庭、能力、人品 　　2.主板、中小板和创业板上市首次公开发行条件共同点 共同点 （1）发行人为依法设立且合法存续3年以上的股份有限公司； （2）发行人注册资本已足额缴纳，财产权转移手续已办理完毕，发行人的主要资产不存在重大权属纠纷； （3）发行人股权清晰，控股股东和受控股东、实际控制人支配的股东所持发行人的股份不存在重大权属纠纷； （4）董事、监事和高级管理人员不得在禁入期或侦查调查期、近三年被罚过、近一年被公开谴责过。 【速记提示】三岁、不欠钱、家庭和睦、家长近三年没犯错 　　3.主板、中小板与创业板上市首次公开发行条件不同点 主板、中小板 创业板 一是最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过3000万元。 二是最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过5000万元；或者最近3个会计年度营业收入累计超过3亿元 二选一：最近2年连续盈利，最近2年净利润累计不少于1000万元；或者最近1年盈利，最近1年营业收入不少于5000万元 发行前股本总额不少于3000万元 发行后股本总额不少于3000万元 最近3年内主营业务和董事、高级管理人员（无监事）没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更 最近2年内主营业务和董事、高级管理人员（无监事）均没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更 最近一期末无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比例不高于20% 最近一期末净资产不少于2000万元，且不存在未弥补亏损 发行人不得有下列情形： （1）最近36个月内擅自公开或者变相公开发行过证券；或者有关违法行为虽然发生在36个月前，但目前仍处于持续状态。 （2）最近36个月违法受到行政处罚且情节严重。 （3）最近36个月曾提出发行申请有虚假记载、误导性陈述或重