聚焦战“疫”生鲜电商行业报告：新用户暴涨1.5倍，供应链管理成制胜关键-时代商学院.pdf

时代商学院研究报告 一、行业概况 1.四大商业模式 所谓生鲜电商，指的是利用互联网的方式直接销售生鲜类产品，包括蔬菜、 海鲜、肉禽、蛋奶、水果等品类。 从产业链看，生鲜行业的产业链较长，一般包括上游供货方（农场、生产 加工企业、产地直采）、中游供应商（农贸企业、经销商）、生鲜商家 （生鲜电商、大型商超、农贸菜场）、物流配送（自建物流、第三方配 送）、终端消费者。 2005—2012年，生鲜电商处于萌芽阶段。商家通过建立城市中心仓，实现 当日下单，次日送达。但彼时渠道效率低下，产品品质不稳定，消费者体 验不佳。同时，受限于消费市场和互联网技术等，行业发展较为缓慢。 2013—2016年，生鲜电商处于洗牌阶段。前置仓模式的提出，将原本的 “次日达”升级为“一小时达”，降低ToC端的配送成本，提升了产品品质。随 后，生鲜电商受到资本方的关注，电商巨头纷纷入局，开始了新一轮混战。 但由于面临高昂的物流及运营成本，部分中小型生鲜电商企业倒闭或被并 购。 2017年至今，经历了萌芽期、初步探索期后，生鲜电商处于高速发展期， 但尚未出现成熟的盈利模式。在“菜篮子”政策支持、消费者收入增长及需 求升级、冷链物流技术等推动下，生鲜电商行业迎来飞速发展。 2 打开时代维度 0 2 重新理解财经 时代商学院研究报告 生鲜产品具有即时性需求，其本身具有易损耗、低保质的特性。为了更好 满足消费者需求，市场上出现了前置仓模式（如每日优鲜、叮咚买菜、朴 朴超市等）、到店+到家结合模式（如超级物种、盒马鲜生等）、平台模 式（如京东到家、淘鲜达、饿了么、美团买菜等）、社区拼团（如食享会、 兴盛优选等）四大商业运营模式。 3 打开时代维度 0 3 重新理解财经 时代商学院研究报告 2.规模增速超30% 目前，全国生鲜交易仍以线下农贸市场为主，市场份额超50% ；其次为超 市，市场份额约占35% ；而生鲜电商的渠道份额仅在2.5%左右。但从发展 趋势看，农贸市场的份额不断萎缩，超市、电商渠道份额正在逐步释放， 替代效应显著。 数据显示，2016—2018年，生鲜电商行业整体规模稳步增长，每年保持在 30% 以上的规模增速，2018年已突破1000亿元。据当前规模增速估算， 2019年生鲜电商市场规模已超1500亿元，2020年将达2000亿元以上。 随着经济发展和网购渗透率增加，我国消费群体逐渐发生变化。从消费端 来看，80后、90后成为生鲜电商消费的中坚力量，他们对产品价格的敏感 度相对较低，购买意愿更强，注重产品品质和体验。 4 打开时代维度 0 4 重新理解财经 时代商学院研究报告 3.多点以4445万活跃用户居榜首 在生鲜电商这条赛道上，前置仓、到店+到家结合、社区拼团等创新模式 不断涌现，但从目前格局看，还未出现能“称霸”生鲜电商市场的模式。 总体而言，生鲜电商市场的行业集中度正在快速提升，市场格局初步确立。 据艾媒北极星监测数据，2019年，多点以4445万活跃用户规模占据榜首， 每日优鲜、盒马鲜生、京东到家、大润发优鲜分别以2996万、1745万、 1590万、726万活跃用户规模位居前五。天眼查显示，多点成立于2015年， 隶属于多点生活（中国）网络科技有限公司。 5 打开时代维度 0 5 重新理解财经 时代商学院研究报告 从融资情况来看，生