2021年度期末财务案例研究复习资料.doc

财务案例研究》期末复习（1月） 一、考试形式 有两种也许： （一）1、单项案例分析（5～6题，每题12～15分，约60-70%） 2、综合案例分析（30-40%） （二）1、依照提供上市公司资产负债表、利润表和钞票流量表资料，进行财务指标计算（40-50%） 2、依照上述所计算关于财务指标和上市公司近期背景动态，对上市公司赚钱能力、偿债能力、营运能力、市场体现能力和钞票流量等方面进行综合评价。（4～5个方面约20-30%） 3、单项案例分析（约10-20%） 二、答题注意： 案例分析不能做成简答题，除表述有关概念外，还应结合给出详细案例有针对性地展开恰当分析。 案例题回答基本原理要点是基本，另一方面结合案例再作些评述与分析。? 　有案例还需要从正反两方面进行分析，找出做好方面，也要指出局限性和需要注意地方，并提出应当怎么办。 同步，也应当注意不要光罗列现象只抄案例，而不加以分析。 三、怎么准备A4纸：我给人们提供复习参照资料内容比较多。这是由于，我想给人们一种比较系统知识面，有助于人们对有关知识点理解和掌握。至于你在A4纸上，抄写多少，那是因人而易，可以只写一点重要条条杆杆和核心词（可以按提纲先★，后△），其她届时临场发挥。至于指标计算，就要把有关公式准备好。而综合分析题，回答分析时没有最佳，只有更好。要靠平时积累，要敢于发散思维，能考虑到越多越全面，就越好。 四、复习参照资料 A、单项案例分析： 一、依照提供案例一，分析公司治理构造。 ★上市公司对中小股东权益保护办法，理由；（复习资料P55/2） 保护中小股东权益详细办法： 1、制定一系列投资者服务筹划； 2、认真作好公司信息披露工作； 3、规范关联交易，避免同业竞争； 4、通过独立董事制度、审计委员会制度、监事会制度、内部监控制度等办法，加强对中小投资者保护。 理由：由于在当前上市公司内，经常浮现中小股东遭欺诈或压制状况，为了避免和消除也许浮现控股股东运用其控股地位损害中小股东权益状况浮现，使上市公司能注重保护中小股东权益，规范关联交易，避免同业竞争，注重与投资者沟通，提高投资者关系服务质量，使股东作为公司所有者，享有法律、行政法规规定基本权益，能保证股东对公司重大事项享有知情权和参加决定权。能体现公平对待所有股东，特别是中小股东和外资股东。 二、依照提供案例二分析公司融资方案。 ★公司融资上市股本规模设计：总股本设计要点、股份形式（复习资料P57/1） 对一种拟上市公司股本规模设计及股权构造安排涉及到公司状况、行业特点、上市条件、政府筹划等诸多因素，如果简朴从财务角度来看，这个问题是一种筹资风险与收益之间权衡，如果从长远发展来看，股权构造稳定限度、股权构造集中与分散限度、控股权归属及其变动决定了公司经营方略持续性、赚钱能力保障限度以及产业转型也许性。因此，股本规模设计及股权构造安排时，应注意几种问题：如何拟定适当股本规模；股权性质设计问题；充分考虑主发起人控股地位，合理安排股权构造；国有股(国家股、国有法人股)界定及管理，并符合有关法律政策规定。 总股本设计要点：无论是组建—个新股份公司，还是把原有公司改组为股份公司，往往都需要初步拟定—个目的股本总额，贵州仙股本规模设计方案就是结合了国有股减持需求，并考虑：（1）满足法律对上市股份公司股份总额下限规定。《公司法》第一百五十二条中明确规定，股份有限公司申请股票上市，其股本总额不少于人民币五千万元。（2）股本收益率，即每股税后利润，这直接关系到发行价和二级市场股价走势；既不能过大（影响每股收益）又不能过小（影响股本扩张能力）。（3）净资产收益率，法律规定不能低于同期银行存款利率。（4）社会公众股规模限制。法律规定发行后总股本低于4亿股，公众股在总股本中所占比例不得低于25％；达到或超过4亿股，不得低于15％。贵州仙发行后总股本低于4亿股，其公众股所占比例为28.6％。 股份形式：1、国家股，2、法人股，3、个人股，4、外资股等。 二（2）、依照提供案例三分析公司融资方案。 △募资投向与投资战略之间匹配。（金额、时间、项目、多元化和一元化）（P39） 公司改组上市或新设上市，其目都是为了募集到更多资金，也就是说，公司处在强有力扩张阶段，公司需要更多资金来进行投资，或者是进行固定资产购建或更新改造，或者是对外进行纵向或横向并购，这应当是公司发行股票主线目，但当前许多公司仅仅把证券市场当作是一种不用偿还提款机，而没有真正关注公司募集资金多少以及募集后使用效率。因而，作为投资者审视公司发行股票招股阐明书，应当对募集资金和投资战略予以高度注重，判断公司拟投资项目科学性和将来核心竞争力与否可以提高。 （1）投资金额与预投资项目金额与否相符 　　按照案例资料，贵州仙一共可募集资金219,596万