投资估算与资金筹措 .pptx

第9章 投资估算与资金筹措9.1投资构成9.2投资估算9.3资金来源与融资方案优化学习目标掌握项目投资的构成和各项投资的估算方法理解融资主体各种组织形式的区别熟悉项目资金的各种融资渠道了解资金筹措方案制定和设计的主要内容及要求无形资产投资开办费预备费固定资产投资固定资产投资方向调节税建设投资建设期利息流动资金投资构成投资估算资金来源与融资方案优化知识结构图9.1投资构成项目总投资构成 项目总投资是指从建设前期准备工作起，到项目全部建成开始运营为止所发生的全部投资费用。 建设投资 项目总投资构成 建设期利息 流动资金建筑工程费用设备及工器具购置费用安装工程费用工程建设其他费用投资估算的内容 建设投资 项目总投资 建设期利息 流动资金 固定资产投资无形资产投资开办费预备费固定资产调节税基本预备费涨价预备费9.1投资构成建设投资构成固定资产投资无形资产投资开办费预备费固定资产调节税9.1投资构成固定资产投资构成建筑工程费用 ——直接费、间接费、利润、税金设备及工器具购置费用安装工程费用工程建设其他费用9、我们的市场行为主要的导向因素，第一个是市场需求的导向，第二个是技术进步的导向，第三大导向是竞争对手的行为导向。10、市场销售中最重要的字就是“问”。11、现今，每个人都在谈论着创意，坦白讲，我害怕我们会假创意之名犯下一切过失。12、在购买时，你可以用任何语言；但在销售时，你必须使用购买者的语言。13、He who seize the right moment, is the right man.谁把握机遇，谁就心想事成。14、市场营销观念：目标市场，顾客需求，协调市场营销，通过满足消费者需求来创造利润。15、我就像一个厨师，喜欢品尝食物。如果不好吃，我就不要它。16、我总是站在顾客的角度看待即将推出的产品或服务，因为我就是顾客。17、利人为利已的根基，市场营销上老是为自己着想，而不顾及到他人，他人也不会顾及你。9.1投资构成工程建设其它费用组成： 1）土地使用费 农用土地征用费 取得国有土地使用费 2）与项目建设有关的其它费用 建设单位管理费 勘察设计费 研究试验费 临时设施费 工程监理费 工程保险费 引进技术和进口设备其它费9.1投资构成无形资产投资构成 无形资产是指企业为生产商品或者提供劳务、出租给他人、或为管理目的而持有的、没有实物形态的非货币性长期资产。 无形资产：专利权、非专利技术、商标权、著作权、土地使用权等； 9.1投资构成开办费: 是指企业在筹建期发生的，不能计入固定资产、无形资产的非流动资产。主要包括: 生产职工培训费、在注册登记和筹建期间起草文件、谈判、考察等发生的各项支出，销售网的建立和广告费用以及筹建期间人员工资、办公费、培训费、差旅费等，以及不计入固定资产和无形资产购建成本的汇兑损益和利息等项支出。9.1投资构成预备费 即不可预见费，指在初步设计和概算中难以预料的工程和费用，用以处理实际与计划不相符而追加的费用。基本预备费 ①在批准的建设投资范围内可能增加的投资费用；②因一般自然灾害所造成的损失和预防自然灾害而采取必要措施所支付的费用；③验收必须开挖和修复隐蔽工程所产生的费用；涨价预备费 投入物价格上涨而产生的费用9.1投资构成固定资产投资方向调节税 按照现行会计制度规定，固定资产投资方向调节税应构成相关固定资产原值的一部分。 9.1投资构成流动资金构成 流动资金是指在项目生产（运营）期内长期占用的周转资金，不包括临时需要的营运资金。 流动资产：存货、现金、应收账款、预付 账款； 流动负债：只考虑应付帐款、预收账款9.1投资构成建设期利息构成 建设期利息是指项目债务性资金在建设期间发生并应计入总投资的利息以及其它融资费用。9.2投资估算固定资产投资估算（1）扩大指标估算法；（2）详细估算法。9.2投资估算扩大指标估算法 是套用原有同类项目的固定资产投资额来进行拟建项目固定资产投资额估算的一种方法。 包括： ①单位生产能力投资估算法 ②生产能力指数估算法 9.2投资估算①单位生产能力投资估算法。 其计算公式为： I2——拟建项目所需固定资产投资额； I1——同类项目实际固定资产投资额； P2——拟建项目生产规模； P1——同类项目生产规模； CF——物价换算系数； 9.2投资估算②生产能力指数估算法其计算公式为： I2——拟建项目所需固定资产投资额； I1——同类项目实际固定资产投资额； P2——拟建项目生产规模； P1——同类项目生产规模； CF——物价换算系数； n——生产能力指数；0<n≤1； 9.2投资估算 [例] 已建成的某投资项目年生产能力为30万吨，建设投资为8000万元，如拟建一同类项目，其生产能力预计为年产60万吨，该类项目的生产能力指数取0.6，物价指数为1.2