(火炬管委会)高新区创业投资引导基金调研.pdfVIP

（火炬管委会）高新区创业投资引导基金调研 高新区创业投资引导基金调研 厦门火炬高新区管委会计划财政局课题组 二 00 八年十一月 2005 年，国家发改委、财政部等十部委发布了《创业投资 企业管理暂行办法》 ，明确规定国家和地方政府可以设立创 业投资引导基金， 即“由政府设立的，用于扶持创业投资企业 发展的专项资金”，以引导民间资金进入创投业。 2007 年 7 月，财政部 科技部出台了《科技型中小企业创业投资引导 基金管理暂行办法》 ，进一步明确了引导基金的支持对象、 引导方式及运作模式。 在《创业投资企业管理暂行办法》及《科技型中小企业创业 投资引导基金管理暂行办法》的指导下，目前，国内的地方 政府创业投资引导基金已经风起云涌，北京、上海、天津、 重庆、深圳及苏州、杭州、武汉、大连等地方政府纷纷出台 了符合本地经济发展的《创业投资引导基金管理暂行办法》 ， 并出资设立了相应的政府创业投资引导基金，政府创业投资 引导基金在引导当地高技术产业发展，变“中国制造”为“中国 创造”方面发挥了显著作用。 反观作为国家的经济特区的厦门，目前尚未有一支政府创业 投资引导基金，这即与厦门的经济地位不相称，也表明在引 导高技术产业发展、 变“厦门制造”为“厦门创造”方面，厦门已 落后于国内其他经济发达地区。如何能在短期内建立起厦门 自己的政府创业投资引导基金，以更好地扶持厦门本土创业 企业的发展，是厦门高新技术企业集聚地 -- 厦门火炬高新区 始终在思索的问题。厦门火炬高新区管委会计划财政局课题 组人员先后到深圳、大连、苏州、武汉等地进行实地考察， 深入地了解各地政府创业投资引导基金的运作模式，并结合 厦门火炬高新区实际，认真分析、调研。 一、苏州工业园区创业投资引导基金运作模式 为打造工业园区投融资平台，更好地促进工业园区高科技产 业发展，苏州工业园区管委会借助区内的苏州创业投资集团 设立了苏州工业园区创业投资引导基金。 （一）引导基金基本情况 基金发起人：苏州创业投资集团全资子公司—中新苏州工业 园区创业投资有限公司和国家开发银行； 基金定位：创业投资基金（子基金）的母基金，对关注于不 同投资领域和不同投资阶段的创业投资基金进行直接股权 投资，在子基金的出资比例不超过 35 ％。 基金架构： 引导基金规模：第一期 10 亿元人民币，可根据投资情况分 期到位 基金经营期限： 13 年 （二）子基金的基本情况 设立子基金要求： 1、子基金注册资本不少于人民币一亿元； 2 、引导基金在子基金的出资比例不超过 35 ％； 3 、子基金及管理公司应在园区注册； 4 、组织形式： （1 ）、有外资股东参与：设立中外合作非法人制基金或中外 合资公司制基金； （2 ）、完全的境内投资人：设立公司制内资基金或有限合伙 制基金。 基金投资策略：与境内外创投机构进行合作，吸收、引进、 扶持，对处于种子期、成长期、成熟期企业进行投资及进行 并购重组 基金优势： 1、依托国家开发银行，面向全国； 2 、依托苏州工业园区地方政府，享受政府提供的各项优惠 政策和扶持措施； 3 、按照创业投资行业通行做法，作为 LP 参与子基金； 4 、对子基金的投资产业、投资地域没有限制。 已设立子基金 （创投公司）6 家，一期总基金规模达 20 亿元。 具体如下： 1、江苏盛泉创业投资有限公司 子基金总规模 2.192 亿人民币 ,存续期 :7 年加 1 年展期 ,投资 方向 : 净利润 超过一千万元， 未来三年年增长超过 20% 的中小型处于成熟 期企业。 2 、长三角创业投资企业 子基金总规模