《投资银行学》课程教学大纲（本科）.docxVIP

投资银行学 Investment Banking 课程代码：901090424 学时数：32 学分数：2 一、教学目的 本门课程主要是通过投资银行理论与实务的介绍，使学生了解投资银行的基本原理，理解并掌握投资银行主营业务的基本内容，从而使学生全面深入地了解资本市场的核心中介及其主要职能。 二、教学内容、教学目标及学时分配 第一章 投资银行概述（3 学时） 本章要求学生理解投资银行的定义、性质与类型；了解投资银行的业务与特点；理解并掌握投资银行与商业银行及其他金融机构的关系；理解投资银行在资本市场中的作用；了解投资银行业的演进与发展。 投资银行的基本内涵：投资银行从广义到狭义的四个定义；投资银行的主要类型；投资银 行的业务与特点。 投资银行与其他金融机构的关系：各国金融体制的类型及特点；投资银行与商业银行的比较；投资银行与其他金融机构的关系。 资本市场中的投资银行：资本市场在现代经济中的作用；投资银行与资本市场的关系。 投资银行的演化与发展：投资银行产生和发展的历史条件；投资银行的发展历程、发展特点和发展趋势。 第二章 投资银行的组织结构与管理（3 学时） 本章要求学生了解投资银行的组织形态、内部结构、组织结构理论；重点掌握投资银行的两种形态：合伙制和公司制；理解投资银行的经营战略；了解投资银行的内部管理内容和外部监管的基本情况。 投资银行的组织结构：投资银行的组织理论，组织形态，组织体制。 投资银行的经营战略：投资银行的经营战略思想；投资银行的经营战略过程。 投资银行的内部管理：财务管理，内部控制，人才管理。 投资银行的外部监管：监管目标，监管理念，监管原则，监管模式 教书育人案例一：中航油事件 第三章 证券的发行与承销（5 学时） 本章要求学生了解投资银行的承销作用与功能，掌握证券的承销方式，理解公募与私募的特点 与区别。重点掌握股票的一般承销流程，债券发行制度以及承销。 投资银行的承销作用与功能：承销作用，承销功能。 1177 证券的承销方式与承销商业务：公募的内涵与优势，私募的内涵与优势；股权承销，债权 承销。 股票的一般承销流程：承销步骤，发行定价，价格安定操作。 债券的发行与承销：债券的发行和承销；我国的债券发行和管理。 创新创业教育案例一：百度正式登陆纳斯达克 第四章 证券的经纪、自营与做市（4 学时） 本章要求学生了解券商的种类，掌握经纪业务的委托、流程及信用经纪业务；了解投资银行自 营业务，掌握投资银行自营的原则和条件；理解做市的概念和做市商机制等。 二级市场券商的分类和职能：经纪商，自营商，做市商。 经纪商业务：经纪业务中的委托方式；经纪业务的步骤；投资银行的作用；信用经纪业务。 自营商业务：投资银行自营业务的方式；自营业务的步骤；自营业务的条件和原则。 做市商业务：做市的涵义；投资银行充任做市商的动机；做市商制度的特点、形式及利 弊；做市与自营的区别。 第五章 兼并与收购（5 学时） 本章要求学生了解兼并与收购的概念及类型；理解企业并购的动因与效应；掌握兼并收购的程 序；重点理解并掌握杠杆并购与反收购；了解逆并购。 并购概述：并购的含义；并购的主要类型；并购的经济学解释；并购的经济效应；全球并 购浪潮。 并购的程序：并购的一般运作流程；投资银行在兼并收购中的作用。 杠杆收购：定义；流程；管理层收购。 反收购：定义；目的；措施。 逆并购：分立；资产剥离；联系与区别。 教书育人案例二：吉利收购沃尔沃 第六章 项目融资（5 学时） 本章要求学生了解项目融资的概念、特征，当事人以及资金来源；掌握项目融资的一般程序， 理解投资银行在项目融资中的作用；重点掌握项目融资的投资结构设定和融资结构模式设定。 项目融资概述：项目融资的定义、特点与起源；项目融资的当事人；项目融资的适用范围；项目融资的资金来源。 项目融资的程序：一般流程；投资银行在项目融资中的作用。 项目融资的投资结构设计：公司制；合伙制；非公司制。 项目的融资结构模式设计：投资者直接安排；项目公司；设施使用协议；生产支付；杠杆 租赁；BOT。 第七章 风险投资（4 学时） 本章要求学生了解风险投资的含义及特点；了解风险企业的发展阶段；理解风险投资的组织形式；掌握风险投资的运作程序，理解投资银行在风险投资中的作用；了解风险投资的创新型业务。 风险投资概述：风险投资的含义与特点；风险企业的发展阶段。 1178 风险投资的运作：风险投资的组织形式；风险投资基金的运作流程。 二板市场与风险投资的退出。 第八章 投资基金（3 学时） 本章要求学生了解投资基金的含义、特点及分类；理解并掌握投资基金的发起与运作管理。 投资基金概述：投资基金的含义与特点；投资基金的分类。 投资基金的运作：当事人；发起；运作管理。 三、课程教学的基本要求 本课程的教学环节包括：课堂讲授、课外