山西煤炭运销集团利民煤业有限公司100%股权及相关债权转让_项目分析报告_塔米狗.pdf

山西煤炭运销集团利民煤业有限公司100%股权及相关债权转让 一、 项目投资亮点及建议 项目转让方晋能集团有限公司（简称晋能集团），组建于2013 年5 月，由山西 煤炭运销集团和山西国际电力集团合并重组而成，是山西省属重点国有企业、山 西最大的清洁能源企业。 晋能集团积极践行习近平能源革命思想，坚持传统能源清洁化、清洁能源效 益化，以建设一流现代化清洁能源集团的为目标，全面实施“1366”发展战略， 形成以清洁能源为主业，煤炭、电力电网、房地产为辅业，现代服务和金融为新 产业的“一主三辅两新”产业格局。是山西省清洁能源装机规模最大企业、全国 国有光伏电池组件领军企业、山西省最大供热企业。连续五年蝉联中国光伏组件 20 强，获得中国“2019 最具影响力绿色发展企业品牌”“山西省优秀企业”等 称号。 晋能集团资产规模超过3000 亿元，拥有85 家二级公司，其中，3 家板块公 司、11 家地市公司、70 家直属或控股公司及通宝能源上市公司，职工总数 9.1 万人。截至目前，光伏、风电、燃气发电和水电等清洁能源在役在建装机3642.8MW； 煤炭产能1 亿吨；以中煤、煤泥和煤矸石为燃料的低热值煤热电联产机组在役在 建装机7040MW,另有参股权益机组1570MW；房地产打造了山西国际金融中心、万 景苑等优质项目。 二、 转让标的与标的企业的基本情况 （一）项目名称与交易形式 山西煤炭运销集团利民煤业有限公司100%股权及相关债权转让 进 （二） 标的企业基本信息 注册地（住所）吕梁市孝义市下堡镇邀庄村 法定代表人 郭崇海 注册资本（万 6000.000000 成立日期 2012-10-30 元） 万元 实收资本（万 - 经济类型 - 元） 有限责任公司（非自然人投资或控股的法 企业类型 所属行业 采矿业 人独资） 统一社会信用 911400000607039129 经营规模 - 代码 （三）股权结构 序号 前十位股东名称 持股比例 企业股权结构 1 山西煤炭运销集团吕梁有限公司 100 （四）经营范围 矿产资源开采：煤炭开采。。 （五）主营业务 矿产资源开采：煤炭开采。 三、 行业情况分析 三、行业情况分析 一、中国煤炭行业概况及产业链分析 煤（煤炭）是指植物遗体在覆盖地层下，压实、转化而成的固体有机可燃沉 积岩，对各种煤炭的开采、洗选、分级等生产活动构成煤炭开采和洗选业，简称 煤炭行业。煤炭行业直接的下游行业一般分为四大行业：火电、钢铁、建材和化 工行业。 煤炭作为国民经济基础性能源，用途广泛，其主要需求分别是火电、钢铁、 建材、化工等4 大行业，经历了近3 年的供给侧结构性改革，散煤被替代和火电 占比提升都比较明显，煤炭消费集中度进一步提升。2018 年前三季度，4 大行业 消费量占比分别为54%、16%、13%和7%，合计占比高达90%。 二、中国煤炭行业发展现状分析 中国是“富煤、贫油、少气”的国家，这决定了煤炭将在一次性能源生产和 消费中占据主导地位。煤炭行业在积极淘汰落后煤炭产能的同时，着力推动煤炭 企业兼并重组和产能减量置换，加快优质产能释放，优化煤炭生产结构，不断提 高煤炭有效供给质量。2017 年，全国原煤产量自2014 年以来首次出现恢复性增 长，完成原煤产量35.2 亿吨，同比增加1.1 亿吨，增长3.3%。