第四章首发股票的准备和推荐核准程序.pptVIP

《证券发行与承销》《证券发行与承销》第四章首发股票的准备和推荐核准程序*《证券发行与承销》*第1页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*一、辅导工作的总体目标及原则总体目标：完善辅导对象的公司治理机制/形成独立运营和持续发展能力/督促公司高层全面理解有关法律法规及证券市场规范运作和信息披露要求原则：勤勉尽责/诚实信用/突出重点、鼓励创新/责任明确、风险自担第一节首发股票公司的辅导第2页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*二、辅导机构、人员和辅导对象辅导机构：具有主承销资格的证券机构辅导人员：至少3名固定人员参与，其中至少1人具有主承销项目负责人经验辅导对象：首发公司董事（包括独董）、监事、高管人员及持有5%以上股份股东第3页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*三、辅导协议、内容和实施方案1、辅导协议辅导协议规定内容：辅导机构以何种方式踪了解辅导对象规范运作/约定最低的现场辅导时间和授课次数/信息沟通和交流方式/不得保证公司股票发行上市为前提条件辅导协议一经签订，原则不得解除。如有变更，须履行向派出机构备案手续第4页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*2、辅导内容检查辅导对象在公司设立、改制重组等是否合法有效，产权是否明晰，股权结构是否合规督促辅导对象实现“五独立”，突出主营，形成核心竞争力核查辅导对象是否妥善处理了商标专利等法律权属问题规范辅导对象与控股股东及其他关联方关系制定可行募股资金投向及其他投资项目规划针对辅导对象的具体情况确定书面考试内容，并接受监督对辅导对象是否达到发行上市条件进行综合评估，协助辅导对象开展首发准备工作其他第5页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*3、辅导实施辅导方式：集中授课与考试、问题诊断与专业咨询、案例分析等辅导工作底稿：将有关资料及重要情况汇总，存档时间不少于5年第6页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*4、辅导程序和重新辅导可参与改制重组辅导对象（全体董监事高管人员）参与辅导备案登记与审查辅导工作备案报告提出整改建议辅导对象公告接受辅导及准备发行股票事宜辅导考试提出辅导评估申请和出具辅导监管报告持续关注辅导对象和延长辅导时间第7页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*5、辅导工作的监管采取登记备案监管形式对辅导过程保持跟踪监管第8页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*第二节首发股票申请文件的准备一、首发申请文件包括两部分：要求在指定报刊及网站披露的文件和不要求在指定报刊及网站披露文件申请文件目录：第一章招股说明书及发行公告（要求披露）第二章主承销商的推荐文件第三章发行人律师意见第四章发行申请及授权文件第9页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*第五章募集资金运用的有关文件第六章股份有限公司的设立文件及章程第七章发行方案及发行定价分析报告第八章其他相关文件第九章定向募集公司还应提供的文件第10页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*二、招股说明书三、招股说明书摘要四、核查意见五、资产评估报告六、审计报告七、盈利预测审核报告八、法律意见书和律师工作报告九、辅导报告第11页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*第三节首发股票的推荐核准一、首发股票的内核、推荐和承销商备案材料：1、主承销商的内核和推荐：出具推荐函2、承销商备案材料：承销说明书/承销协议与承销团协议等二、首发股票的核准程序受理申请文件：主承销商推荐，向中国证监会申报第12页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*初审：中国证监会对发行人申请文件的合规性进行初审发行审核委员会审核核准发行：中国证监会自受理申请文件到作出决定的期限为3个月复议第13页，共19页，星期日，2025年，2月5日*《证券发行与承销》*发审委（1）发审委的构成和职责：委员为25名，每届任期一年，每次参加发审委会议的发审委员为7名（2）发审委会议前的工作规程（3）发审委会议的工作规程：采取封闭式记名投票表决（4）发审委会议后的工作规程（5）发审委会议纪律：同意票数达到5票通过三、会后事项第14页，共19页，星期日，2025年，2月5日《证券发行与承销》《证券发行与承销》