财务管理第七章.pptVIP

现金与有价证券管理

应收账款管理

存货管理;了解企业持有现金的动机、现金成本、现金管理的目标和现金日常管理方法，掌握现金最佳持有量的确定方法及模型；了解企业应收账款的成本及其管理的目标，掌握信用政策与信用条件、收账政策的制定；熟悉应收账款的日常管理内容、存货成本、存货管理的目标，掌握存货经济批量控制的模型及其扩展并能运用合适的方法及模型，确定存货经济批量。;7.1现金与有价证券管理;2.现金的成本;7.1.2现金日常管理

;7.1.3现金最佳持有量的确定;2、现金周转模式

现金周转期＝应收账款周转期－应付账款周转期＋存货周转期

现金周转率＝计算期天数/现金周转期

（若以年为计算期，则应为360天。）

最佳现金持有量＝年现金需求总量/现金周转率

【例】某企业年现金需求量为750万元，应收账款平均周转期为60天，应付账款的平均周转期为40天，存货平均周转期为100天，则：

现金周转期＝60－40＋100＝120（天）

现金周转率＝360÷120＝3（次）

最佳现金持有量＝750÷3＝250（万元）;3、存货模式

现金持有量

存货模式下的现金存量与成本关系图

;4、因素分析模式

最