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外资银行与我国商业银行的效率关系 【摘要】本文基于我国具有代表性的14家商业银行2004～2010年面板数据，用dea法测度我国商业银行综合技术效率，外资银行进入与我国银行业效率之间的关系。结果表明：外资银行进入对我国商业银行效率产生了显著的正面影响。 【关键词】外资银行；商业银行效率；dea 2011年是我国加入wto10周年，外资银行与我国本土商业银行展开全面竞争而不断夯实基础的态势之下，其进入究竟会对我国本土商业银行效率产生怎样的影响；我国本土商业银行将如何面对是我国银行业当前面临的两个主要问题。 一、外资银行进入对商业银行效率影响相关因素分析 1．变量选取。（1）由dea法进行测度，下一节将专门阐述商业银行效率测度的dea法及其结果。（2）本文选取外国银行资产份额作为外资银行进入水平评价指标选取。（3）控制变量。商业银行效率的影响因素主要可以分为三个层面：宏观经济层面、行业层面及银行内部层面。一是宏观经济层面变量。包括：gdp增长率、通货膨胀率（cpi）、货币供应量增长率（m2）；二是银行行业层面变量。包括：银行市场份额（m2）、股票总市值占gdp的比重（mg）。三是银行内部层面变量。包括：选择非利息收入占比作为衡量银行业务结构的代理变量。 2．模型选择。本文借鉴已有文献，采用多元线性回归模型，具体形式如下： rit=αi+βsit+γxit+δyit+εzit+μit(i=1,2,···,n,t=1,2,···,t) 其中，rit表示银行i在时间t的效率；sit表示不同时期外资银行进入水平；xit为银行内部控制变量；yit为宏观经济层面控制变量；zit为银行行业控制变量；μit为随机误差项。 3．数据说明。研究样本是我国具有代表性的14家商业银行，包括5家国有大型商业银行，9家股份制商业银行。 二、基于dea法的我国商业银行效率测度 （1）基于dea的效率模型的选择——malmquist指数模型。（2）投入产出指标的选择。应用dea法测度商业银行效率的一个关键问题是合理的定义投入和产出。本文结合商业银行数据可得性难的特点，选择利息收入、利润总额作为产出指标；选择营业费用、存款余额、职工人数、固定资产净值作为投入指标。（3）基于dea法商业银行效率测度结果。本文运用deap 2.1软件，计算了我国14家商业银行2004～2010年的malmquist指数（tfpc）及其分解的综合技术指数（tec）、技术进步指数（tcp）、纯技术效率指数（ptec）及规模效率指数（sec）。这里仅列出本文作因变量的综合技术指数（tec）。 三、外资银行进入对我国商业银行效率影响的实证分析 （1）外资银行对我国商业银行综合技术效率的影响。在控制其他因素的影响之后，外资银行进入（forgn）与商业银行综合技术效率（tec）在5%的水平上有显著的正面影响。（2）宏观经济层面因素对商业银行效率的影响分析。一是cpi增长率对商业银行综合技术效率产生显著地负面影响。二是gdp增长率对商业银行综合技术效率产生显著地负面影响。三是根据回归结果，m2对我国商业银行综合技术效率产生了显著地负面影响。（3）行业层面因素对商业银行效率的影响分析。一是市场份额（ms）。回归结果显示，市场份额的系数虽然为正，但是p值确很高，说明结果不显著。二是股票总市场占gdp的比重（mg）。回归结果显示，股票总是从占gdp的比重的系数显著为正，对商业银行综合技术效率产生正面的促进作用。（4）银行自身因素对商业银行效率的影响分析。根据回归结果，非利息收入占比（ni）对我国商业银行效率的影响不显著。 四、主要研究结论 （1）2004年以来，外资银行进入水平不断得到提升。外资银行对我国商业银行综合技术效率具有显著的正面影响。（2）宏观经济因素对我国商业银行效率的影响都较为显著，我国商业银行已逐渐成为市场化主体，市场竞争程度、市场开放程度已成为影响我国商业银行效率的重要因素。 参考文献 [1]陈奉先，涂万春．外资银行进入对东道国银行业效率的影响——东欧国家的经验与中国的实践[j]．世界经济研究．2008，（1）：26～35