金融信托概述.docVIP

金融信托概述 信托的概念：信托是指委托人基于对受托人的信任，将其财产委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定的目的，进行管理或处分的行为。 信托关系人：委托人、受托人、受益人 3、信托的结束：信托行为的终止 终止的事由：信托文件规定的终止事由发生；信托的存续违反信托目的；信托目的已经实现或者不能实现；信托当事人协商同意；信托被撤销；信托被解除。 财产的分配顺序：一般属于信托文件规定的人，信托文件未规定的按受益人或其继承人、委托人或其继承人的顺序确定归属。 4、信托的本质 （1）信托是一种多边信用关系 信托行为的发生涉及委托人、受托人和受益人三方当事人，形成信托行为的多变信用关系。 （2） 财产权是信托行为成立的前提 财产权是信托多边信用关系的核心，信托财产的委托人必须是该项财产的所有者。 （3）信任是信托的基础 信托活动是一种社会信用活动、因而“信”贯穿始终。 5、信托的起源 （1）古埃及时代：“遗嘱托孤” （2）古罗马时代：古《罗马法》“信托遗赠制度” 6.信托在西方国家的发展的特点 美国：1）信托业务与银行业务职责分工管理 2）有价证券业务开展普遍 3）个人信托与法人信托并驾齐驱 4）严格管理信托从业人员 日本：1）有较健全的法制作为依据 2）不断开发适合本国特色的信托业务 3）重视信托思想的普及 4）服务网络四通八达 英国： 1）以个人信托为主，法人信托次之。 2）法人受托集中经营 3）土地信托经营的普遍存在。 7、信托的职能 （一）财务管理职能 是信托机构对信托财产进行管理和处理的职能，是最基本的职能 （二）融通资金职能 在货币信用经济下，个人财产必然有一部分会议货币资金形态表现出来，因此，对信托财产的管理运用必然伴随资金的融通。 （三）沟通和协调经济关系、提供信任、信息与咨询的职能 信托业务具有多边经济关系，受托人作为委托人和受益人的中介，是天然横向经济联系的桥梁和纽带。 （四）社会投资职能 具体表现为有价证券投资和信托投资 第二章 1、信托的种类 （1）按信托性质划分 信托业务 代理业务：即信托行为的一方依其既定的信托目的，授权另一方代为办理一定的经济事务。 （2）按信托关系发生基础划分 自由信托：信托三方关系人依照信托法规，按自己的意愿自由协商二设立的信托(契约信托、遗嘱信托) 法定信托：有司法机关依其权利指派确定信托关系人二建立的信托（鉴定信托、强制信托） （3）按服务对象划分 个人信托：以个人身份委托办理信托业务（生前信托、身后信托） 法人信托：委托人是单位或公司，具备法人资格 （4）按信托目的划分 民事信托：也称为非营业信托，是指以民法为依据，不以营业为目的所承办的信托，属于民法范围内的信托。 商事信托 也称为营业信托，是指以商法为依据，以营利为目的而承办的信托。 （5）按信托收益对象划分 私益信托 自己或其指定的受益人的利益而设定的信托 公益信托 是指出于公共利益的目的，为使社会公众或者一定范围内的社会公众受益而设立的信托 （6）按信托标的划分 资金信托 实物信托 债权信托 经济事务信托 以委托代办各种经济事物为内容、委托凭证为标的的信托业务 （7）是否跨国 国内信托 国际信托 2、信托的特点 （1）信托财产具有独立性 为了保障委托人或受益人的利益，必须把信托财产与受托人自己的财产严格区分开 （2）信托以受托为主，多面服务 受托人的经营活动是信托的主要方面，贯穿在执行信托的全过程，受托人经营优良程度，关系到委托人的信托目的能否实现和受益人能否获利。且信托从多方面为社会提供服务。 （3）信托方式灵活，适应性强 与银行相比，信托业务方式多样化，使其业务活动的具有灵活性，且不断有新的信托业务方式设立，以适应社会各方面的需要。 （4）信托具有融通资金的性质 （5）受托人不承担损失风险 受托人按照委托人的意图对其财产进行管理，如有亏损，有委托人或受益人承担。 信托与银行信贷的区别 1）所体现的经济关系不同 信托涉及委托人、受益人、受托人三个当事人，是多边信用关系；银行信贷作为信用中介，是银行与存款人和贷款人的双边信用关系。 2）基本职能不同 信托的基本职能是财务管理职能，银行信贷的基本职能是融通资金 3）业务范围，经营对象不同 银行以吸收存款和发放贷款为主要内容，业务范围小；信托集融资融物与一体，并不断扩展业务领域，业务范围广 4）融资方式不同 信托机构起直接融资作用；银行起间接融资作用 5）承担风险不同 信托的经验风险，一般由委托人或受益人承担；而银行承担整个信贷资金营运风险 6）收益分配不同 受托人不直接获得信托财产产生的收益，按协议规定收取手续费；存款和贷款的利差是银行的