案例十：天津市北水业公司部分股权转让项目.docVIP

案例10 天津市北水业公司部分股权转让项目 一、项目概况 天津市自来水集团有限公司是天津市属国有独资有限责任公司，注册资本119951万元，为国有资产授权经营单位。公司集自来水生产、供应维护、营销服务于一体，主要经营水务、市政及管道施工、管材制造及附属配套等三大板块。 天津市北水业公司于2005年注册成立，是天津市自来水集团有限公司的全资子公司，注册资本126582万元，经营范围为集中式供水，以工业用水为主。以2007年3月31日为评估基准日，资产评估值为20.42亿元，负债6.19亿元。 天津市自来水集团有限公司对天津市北水业有限公司的49%国有股权向社会进行公开转让，以吸引社会资本参与天津市政公用设施投资建设。北水业公司49%股权评估值约6.98亿元，挂牌价为9亿元。 二、运作模式 （一）引资方式 天津自来水集团通过向合格的社会投资者转让所持有的天津市北水业公司49%股权，与股权受让方组建产权多元化的有限责任公司（称“合营公司”）。合营公司在完成工商登记变更设立后，天津市政府（或其授权机构）与合营公司签署特许经营协议，授予合营公司在营业区域内经营自来水业务的特许经营权，期限30年。期满后，合营公司原有供水区域内的全部资产无偿移交给政府或政府指定机构，并确保资产完好、满足正常供水要求。 天津自来水集团报经天津市国资委批准，根据天津市北水业公司资产评估结果，以评估后的天津市北水业公