CFP投资规划第十一单元投资理财复习点.docVIP

第一节 投资规划概述 　　一、投资规划 　　(一)投资与投资规划 　　1、投资的定义 　　词典定义：把资金投入企业。 　　经济学上定义：指牺牲或放弃现在可用于消费的价值以获取未来更大价值的一种经济活动。 　　简单的定义：为了获得不确定的未来值而做出的现值牺牲。 　　可见投资的几个要素：现在支出，为了未来获益，而且有一定的时间间隔。 　　消费与投资;投资的资本来源可以是节俭、负债、保证金等 　　2、投资的路径――直接投资和间接投资 　　l 直接投资指投资这将货币资金直接投入投资项目，形成实物资产或者购买现有企业的投资。 　　l 主要形式有： 　　l (1)投资者开办独资企业，直接开店等，并独自经营; 　　l (2)与当地企业合作开办合资企业或合作企业，从而取得各种直接经营企业的权利，并派人员进行管理或者参与管理; 　　l (3)投资者参加资本，不参与经营，必要时可派人员任顾问或者指导; 　　l (4)投资者在股票市场上买入现有企业一定数量的股票，通过股权获得全部或者相当部分的经营权，从而达到收购企业的目的。 　　l 间接投资指投资者以其资本购买债券、金融债券或者公司股票、基金等各种有价证券，以期获取一定收益的投资。 　　l 由于其投资形式主要是购买各种各样的有价证券，因此也被称为证券投资 　　l 二者的联系： 　　l 通过间接投资可以为直接投资筹集到所需资本，并监督、促进直接投资的管