基于相空间重构技术的金融混沌研究【大学毕业论文】.docVIP

学校代号 　10532 学 号 分 类 号 密 级 博士学位论文 基于相空间重构技术的 金融混沌研究 学位申请人姓名 李立华　 培 养 单 位 金融与统计学院 导师姓名及职称 张强 教授 学 科 专 业 金融学　　 研 究 方 向 金融理论与金融监管 论文提交日期 2011年4月 学校代号：10532 学 号：密 级： 湖南大学博士学位论文 基于相空间重构技术的 金融混沌研究 学位申请人姓名 李立华　 培 养 单 位 金融与统计学院 导师姓名及职称 张强 教授 专 业　名　称 金融学 论文提交日期 2011年4月 论文答辩日期 2011年6月3日 答辩委员会主席 杨胜刚 教授　　　　  The Research of Financial Chaos Based on Phase Space Reconstruction Technology by LI Lihua B.E.(Hunan University of Arts and Sicence)2006 A dissertation submitted in partial satisfaction of the Requirements for the degree of Doctor of Economics in Finance in the Graduate School of Hunan University Supervisor Professor ZHANG Qiang June, 2011 湖 南 大 学 本人郑重声明：所呈交的论文是本人在导师的指导下独立进行研究所取得的研究成果。除了文中特别加以标注引用的内容外，本论文不包含任何其他个人或集体已经发表或撰写的成果作品。对本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法律后果由本人承担。 作者签名： 日期： 年 月 日 本学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定，同意学校保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查阅和借阅。本人授权湖南大学可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。 本学位论文属于 1、保密□，在______年解密后适用本授权书。 2、不保密□。 （请在以上相应方框内打“√”） 作者签名： 日期： 年 月 日 导师签名： 日期： 年 月 日金融是现代市场经济的核心；金融系统的安全、稳定、有序是经济社会稳定发展的关键。然而，随着金融自由化、全球化以及金融创新的蓬勃发展，金融系统越来越成为一个开放的、非线性的复杂系统；其动态演化行为不仅受制于外界环境的非平衡约束，更取决于其内在的非线性因素的相互作用。实践中，金融系统在运行过程中因确定性失稳，而导致的从量变（类似倍周期分岔）到质变（混沌）的不确定性运行，出现诸如金融市场异常的剧烈动荡、金融危机、金融海啸等金融混沌现象时有发生。这些金融混沌的出现严重降低了市场配置资源的效率，给经济的增长与社会的稳定带来了极大的负面影响。特别是本轮全球金融危机的爆发再次告诫们由金融系统失稳产生的金融混沌，势必会给经济社会带来灾难不幸。因此，如何避免与控制金融混沌、维护金融系统稳定有序运行，已成为当前各国金融业面临的一个难题。 同时，由于现实金融系统内在的非线性性与复杂性，要想通过构造完整的数理模型对其运行状况进行描述与刻画是非常困难的、也是不现实的实际上，我们往往只能测得该系统中的某些状态分量的时间序列。因此，在考察复杂的非线性金融系统运行状况时，可借助处理复杂系统的有利工具——相空间重构技术，在金融系统相空间中恢复出整个现实金融系统运行的所有特征与性质，从而为方便地研究复杂的现实金融系统混沌成为可能。 为此，本文基于相空间技术、通过研究金融系统相空间性质与特征来间接研究金融系统的运行状况从混沌的形成、识别、控制、预警等方面对金融系统混沌展开全面而深入的分析与研究，得到了一些具有理论突破与实践创新的研究成果和结论： （1）深入分析了金融混沌形成的前提条件和机制。金融系统的开放性与非线性使得金融系统越来越成为一个开放的、复杂的非线性系统，系统内各因素的相互作用使得金融混沌的形成成为可能。 在开放的、复杂的非线性金融系统中，混沌状态的形成