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小故事,懂期权创富3
华尔街操盘手谈:
“期权”如何让你更轻松安全地套利
---------期权如何通过策略组合通吃 和 控制风险
专家简介:
Dr. Peter Wang 王浩宇博士
美籍华裔商人,10年以上金融操盘手
1.纽约大学博士
2.十五年华尔街实操经验,在多年的实操中总结出自己的独门“期权获利模型”,
3.曾帮助华尔街高层管理个人资产操盘多年,赢
利率 60%,
4.他和搭档因绩效优异被美国金融大亨
MassMutual 公司老板Roger,邀请到私人城
堡祝贺。
5.他的关门弟子,因在经融市场的显赫业绩,荣登美国《时代》杂志金融风云人物。
6. 王浩宇先生拥有3年 无亏损持续盈利的操盘记录。
(Neo Tesla君南 编译)
Hi,有缘的朋友你好,在上两篇篇启蒙短文《小故事,懂期权创富》中,我们用两个简单真实的小故事和实例帮助大家理解了
1.期权是什么?
2.期权在现实生活中是如何实现最大可能地控制风险,同时获取自己受益。
3.期权的优点:对比股票、期货、地产投资的优势:攻守兼备,熊掌鱼翅兼得;以小博大,风险可控。
接下来的续集,我们回答:
请问,期权真的能在 涨、跌、波动 的情况下通吃 ?如何做到?
请举实际 期权策略组合套利操作的例子 ?
如何在牛市、熊市、中性市、波动市中 获利 (通吃)
期权的四个基本方向
1.认够期权-长仓
2.认购期权-短舱
3.认沽期权-长仓
4.认沽期权-短仓:
买入 认购期权 付定金 看升 + + = +
买入 认沽期权 付定金 看跌 + - = -
卖出 认购期权 付定金 看跌 - + = -
卖出 认沽期权 付定金 看升 - - = +
四个方向,你可以任选,随时可转向,英文Options的原意即多种选择。
二.各种期权策略组合
期权组合都是有两种或以上的策略组成,常用的组合有10多种,可选择的一般也有数十种。
策略组合的目的:最大可能减少风险,增加收益。
期权由于一系列时间、订约价、方向的不同,高手们可以作出一系列 期权策略组合,是一大特色。
牛市获利策略(牛市看涨期权组合,牛市看跌期权组合)
熊市获利策略(熊市看涨期权组合,熊市看跌期权组合)
波动市获利策略(跨式期权,宽跨式期权)
中性市获利策略(出售跨市期权,出售宽跨式期权
蝶式套利,鹰式套利,铁鹰式套利)
期权策略高手 是高手中的高手,攻守兼备,动静佳宜,对他们来说,天天都是好市场。(在此不一一详述)
实例一:(举一个 升跌都能获利的例子)
名称:“股票 + 双重保护组合”
比如,你看好腾讯长远前景,目前腾讯市值400元。
操作:
买入股票,400
卖出420(半年认购期权)收期权费 30元
(相当于 你答应以420+30=450卖出股票)
卖出380(半年认沽期权)收期权费30元
(相当于 你有义务以380 – 30 = 350购入该股票)
盈利
打平价350 450 打平价
0 400
亏损
由于双向出售期权,你收入60元,因此成本减低60元,股票打平价格变成340元。
股票有3种可能变化方向:
3种情况 期权盈亏 股票盈亏
上涨至450 1.股票以450出售 +50 共收80 +50
2.认沽期权收30元 +30
1.看涨期权收30 +30
股票3种方向 不动仍400 2.看跌期权收30 +30 共收 60 0
原价400 3.股票 +0
1.股票账亏50 -50
下跌至350 2.看涨期权收30 +30 共亏 20 -50
3.看跌期权 打平 +0
补充说明:
股价在360----450之间(升或跌10%)都是盈利的,从上图对比可以看出,
期权相对而已赢多输少!
特别提示:
如果股票跌至350以下,有更大风险,有其他补救策略,在此不详述……
“创富
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