dnf医疗机构财务管理--营运资金管理(p36).pptVIP

醫療機構財務管理營運資金管理 Agenda 營運資金 現金管理 有價證券管理 應收帳款管理 存量管理 短期融資管理 第一節　營運資金 一、營運資金的意義 二、營運資金的種類 三、營運資金的融資政策 一、營運資金的意義 營運資金(Working Capital) 流動資產: 現金, 有價證券, 應收帳款, 存貨 流動負債: 應付帳款, 應付票據, 其他短期借款 Working Capital = Current Assets – Current Liabilities 二、營運資金的種類 永久性營運資金 暫時性營運資金 特別性營運資金 三、營運資金的融資政策 保守型: 醫院以永久性資金如長期負債及權益資金, 來融通永久性資產及部分或全部之暫時性流動資產, 此法很穩健, 但資金成本很高。 中庸型: 此法又稱對沖法, 依照資產屬於永久性及暫時性, 分別安排適當的資金來源。 積極型: 以長期負債及權益來融通固定資產及部分永久性流動資產, 並同時舉借短期負債支應部分永久性流動資產及暫時性資金需求, 此法安全性較低, 但資金成本相對較節省。 四、營運資金管理的內容 現金管理 有價證券管理 應收帳款管理 存貨管理 短期融資管理 第二節　現金管理 一、持有現金的動機 二、最佳現金餘額模式 (一)確定模式──包默模式(Baumol Model) 範例: 假設醫院預計每月現金需求為2,