第2篇巴塞尔协议中风险类型-计算方法和数据需求.docVIP

巴塞尔协议中的风险类型、计算方法和数据需求 版本1.0 巴塞尔协议研究项目组 吉贝克信息技术（北京）有限公司 二零零六年三月目 录 1. 巴塞尔协议的主要风险 3 1.1. 信用风险 3 1.2. 市场风险 4 1.3. 操作风险 4 2. 信用风险 5 1.1. 信用风险的定义 5 1.2. 信用风险的主要计算方法 5 1.3. 计算信用风险需要的数据 6 3. 市场风险 8 1.1. 市场风险的定义 8 1.2. 市场风险的主要计算方法 8 1.3. 计算市场风险需要的数据 10 4. 操作风险 11 1.1. 操作风险的定义 11 1.2. 操作风险的主要计算方法 12 1.3. 计算操作风险需要的数据 14 5. 计算巴塞尔协议中风险的体系架构 15 巴塞尔协议的主要风险 新巴塞尔协议主要包含了三大类风险，其中信用风险和市场风险在旧协议中就已经提出，新协议根据金融市场的实际发展情况又增加了操作风险。下面对这几种风险结构做一个简要的介绍。 信用风险 信用风险暴露主要分为五个部分，分别是公司风险、银行风险、主权风险、零售风险和股权风险。 公司风险：是公司贷款导致的风险暴露，公司贷款被定义为公司、合伙制企业、独资企业的债务义务。在公司资产大类中，专业贷款分为项目融资、物品融资、商品融资、产生收入的房地产和高变动性商用房地产五个子类。 银行风险：这类资产涵盖了对银行和对某些符合规定的证券公司的贷款，银行暴露也包括对国内公共部门企业的债权。 主权风险：包括主权及中央银行、作为主权处理的某些公共部门企业、满足零风险权重的多边开发银行，以及对国际清算银行、国际货币基金组织、欧洲中央银行和欧盟的债权。 零售风险：包括单笔贷款、给住宅的所有者或居住者的住房抵押贷款以及对企业的某些小额贷款。 股权风险：包括在商业企业或金融机构的资产和收入方面直接和间接的所有权利益，无论是否有投票权，按照新协议的适用范围，此类直接和间接的所有权利益不在集团中并表或扣除。 市场风险 市场风险可以分为利率风险、外汇风险、股票价格风险和商品价格风险。 利率风险：由于利率的不利变动所带来的风险。利率风险按照来源的不同，可以分为重新定价风险、收益率曲线风险、基准风险和期权性风险[1]。 外汇风险：外汇风险是指外汇（包括黄金）及外汇衍生工具头寸的不利变动引起的风险。外汇风险的构成包括外汇收支、时间延续和汇率变动三个方面。 股票风险：由于交易账户中股票及股票衍生工具头寸的不利变动所带来的风险。其中股票是指按照股票交易规则进行交易的所有金融工具，包括普通股（不考虑是否具有投票权）、可转换债券和买卖股票的承诺[2]。 商品风险：由于商品价格的不利变动所带来的风险。这里的商品是指在或可以在二级市场买卖的实物产品，如：贵金属（不包括黄金）、农产品和矿物（包括石油）等[2]。 操作风险 与信用风险和市场风险挪用公盗窃密码抢劫 （3）就业政策与工作场所安全薪酬福利纠纷产品火灾恐怖袭击硬件电力电信传输问题交割执行交割失败抵押品失效客户资料缺失客户记录错误纠纷指为了在销售货物或提供借款时提早获得收益，而准予购买方或是借款方在一定的期限内偿付的债额。它一般由两方组成：提供信用的一方债权人授信方接受信用的一方债务人受信方。受信方拒绝或无力按时、全额支付所欠债务时，给信用提供方带来的潜在损失。它一般分为商业信用和银行信用。商业信用是指供应商向顾客销售货物或提供服务时，允许顾客延期支付货款。银行信用是指银行为了在未来获取利息并收回本金，而向借款人提供贷款。但是在还款过程中，人们可能会违反、撤消、重新协商或更改即定的契约，从而给信用提供方造成损失。信用风险的范畴还可以进一步扩展到信用的接受者。例如购买者或借款方也可能承受供货方或银行带来的风险。这种风险主要表现在，供货方或银行可能因资金原因而无法提供商品、服务和使授信方的交易持续进行的融资活动。IRB初级法，二是IRB高级法。IRB法与标准法的根本不同表现在，银行对重大风险要素的内部估计值将作为计算资本的主要参数。该法以银行自己的内部评级为基础，可以大幅度提高资本监管的风险敏感度。银行对信用风险的内部测量是根据与借贷者和交易对手过去交易记录的分析，对借贷者、交易对手的违约情况进行评定，并给予相应的评级。 由于计算信用风险的内部评级法比较复杂，将作为本系列文章中的独立一篇文章专门介绍。 计算信用风险需要的数据 1、标准法 标准法对于银行持有的各种不同的资产类型的债权，按照银行认定的外部评级机构的评级结果给出不同的权重对应关系。在新巴塞尔协议中分别规定了对于主权国家、非中央政府公共部门实体、多边开发银行、证券公司、零售资产、银行、公司、居民房产抵押、商业房地产抵押、逾期贷款、高风险的债权以及表外项目各自的风险