期货投资企划书期货投资企划.doc

期 货 投 资 企 划 书 操盘手简介 操盘手姓名李治国，湖南长沙人，本科学历。从事证券期货行业7年。被评为“北京资道资产管理机构”稳健操盘手。多家投资公司和期货公司的合作操盘手。操盘风格属于收益风险兼顾型。 投资经历如下： 06年进入股市，那时我才上大二，用一套独特的方法取得1500%的收益。然而股票毕竟得靠行情，行情不好，任何高手都无法盈利。股票不太可能实现稳定盈利，“稳定”二字至关重要。 08年2月份退出股市进入权证市场，靠一套通过历史数据统计得出的方法盈利了300%。不幸的是2010年国家停止发行权证，我只能另找出路。 09年尝试了很多品种，试图找到一个品种能替代权证。期间做过港股的涡轮，MT4平台的外汇和黄金。最后进入了期货市场。 进入期货市场的前期是漫长难熬的，期货的技术含量比股票要高得多。虽然已经有了几年其他品种的交易经验，但前两年一直处在保本的边缘，还是交了一点学费。期货市场是残酷的，有报告称新客户在两年内被消灭的概率是95%。我见过的亏损客户也比比皆是。在这也提醒一下刚刚进入期货市场的客户，一定不要投入太多资金，而且要不断学习，尽早形成自己固定的系统，凭感觉或者是经验交易都是不可靠的。 我总结出之前做股票和权证成功的原因就在于有一套固定可行的方法，并且严格遵守。11年开始我的期货系统也基本上固定下来了，然而期货是T+0交易，总会有冲动的时候，只要有一次不遵守系统可能就会死得很惨，遵守起来有点难度。况且交易系统的历史数据测试都是手工统计的，得花费很多时间，测试时间也不够长，参数可能也不是最优的。所以信心也有点不足，就更不利于遵守纪律。 自从12年上半年接触程序化后，这一切都解决了。学了编程语言后，我把自己的方法通过编程语言编写出来，并拿历史数据去测试，优化了参数。测试结果非常理想，这让我信心大增，从实盘交易结果来看，效果也非常不错。目前我使用全自动交易软件，交易都是由电脑自动执行，只偶尔人工干预一下。 有人会提出疑问，既然程序化能赚钱，那市场上的钱不都会被他赚光啊，用不了几年就可以超越巴菲特了。之前我也是这么想的，所以一直没重视程序化。要是早点接触程序化就更好。首先，程序化并不是死的，他里面的代码就包涵了交易者的思想，我们只是将自己的方法让电脑去执行而已。而且程序化的参数每过大概一年左右就得重新优化一次，以适应目前行情的变化。其次，不管是人工交易还是程序化交易都会遇到资金瓶颈的问题，周期长点的系统能够多容纳一些资金。但是遇到超级大资金，所有的盈利模式都无法复制下去的。我预计我的模型也只能容纳大概1个亿左右的资金。所以有些人说会超越巴菲特的想法是幼稚的。 这7年时间，我几乎每天都坚守在电脑旁看盘，并实盘交易。目前已经稳定下来了。 每个能在期货市场上稳定复利赚钱的人都有一套自己的固定方法，有固定的开仓，平仓，以及止损条件。虽然有的人没有用计算机语言把自己的方法用代码编写出来，但这其实依然叫做程序化，原理和程序化一样。 我交易的宗旨是将客户的资金安全放在第一位， 我需要的是长久合作的客户，所以我会尽最大努力为客户着想，实现长期稳定共赢，能长久合作下去。 客户需知 我目前使用的是多品种多周期多策略组合模型，这是我迄今为止最有把握的系统。我开发模型经过了以下三个阶段： 阶段一：最先使用的股指单品种单周期单策略模型。 优点：方便盯盘和手动交易。起步资金低。 缺点：风险特别集中，回撤偏大，过夜风险很大。 技术参数：年收益120% 回撤率25% 起步资金：20万。 阶段二：股指单品种单周期多策略模型。 优点：可以利用多策略间的相反信号抵消一部分交易，所以能省掉大概四分之一的手续费。 缺点：还是存在单品种风险过于集中的问题，不过比上一阶段已经有很大的提高。 技术参数：年收益150% 回撤率 20% 起步资金：120万。 阶段三：多品种多周期多策略组合模型。 优点：彻底将风险分散化，回撤率和过夜风险大大降低，相比于之前的两种模型优势非常明显。 缺点：手动交易会有点忙不过来，一般得使用全自动程序化交易 技术参数：年收益150% 回撤率 15% 起步资金：100万。 上面三种模型收益率都差不多，但是第三种模型的回撤率和标准离差（反应资金曲线的平滑程度）有很大的优势。所以本着为您负责任的态度，我不建议您选择让我使用前两种模型替您操盘。 下面简单介绍一下我目前使用的多品种多周期多策略组合模型（即阶段三模型）：这套 组合模型选取了8个品种，三个周期，30多套策略。一共分成50个小模组进行交易。8个品种和各个品种的开仓手数分别是，股指：橡胶：焦炭：螺纹：豆油：棕油：塑料：玻璃=1:3:6:24:8:8:8:24。开满这些品种得占用大概50多万保证金，所以仓位是50%多。这个模型没有空仓时间，即账户永