国外期货汇总.doc

PAGE21 / NUMPAGES21 国外期货汇总 篇一：期货汇总 期货交易所 一、性质与职能 (1)期货交易所是为期货交易提供场所、设施、相关服务和交易规则的机构。它自身并不参与期货交易。 (2)重要职能： ①提供交易的场所、设施和服务; ②设计合约、安排合约上市; ③制定并实施期货市场制度与交易规则;④组织并监督期货交易，监控市场风险; ⑤发布市场信息。 二、组织结构 1.会员制： (1)会员资格获得的方式： ①以交易所创办发起人的身份加入; ②接受发起人的资格转让加入; ③接受期货交易所其他会员的资格转让加入; ④依据期货交易所的规则加入。 (2)会员构成：自然人会员与法人会员、全权会员与专业会员、结算会员与非结算会员。 (3)组织架构：一般设有会员大会、理事会、专业委员会和业务管理部门。 2.公司制 ： (1)会员资格：与会员制相似。 (2)组织架构：股东大会、董事会、监事会、总经理等。 3.区别： (1)是否以营利为目标。 (2)适用法律(会员制适用民法，公司制先适用于公司法) (3)决策机构(会员制最高权力机构是会员大会，公司制是股东大会;会员制最高权力机构的常设机构是理事会，公司制是董事会)。 三、我国境内期货交易所 上海、郑州、大连..交易所为会员制;中国金融期货交易所为公司制，但都不以盈利为目的。 1.上海期货交易所：1998年8月成立1999年12月营运，主要品种：黄金AU、白银AG、铜CU、铝AL、锌ZN、螺旋钢RB、线材WR、天然橡胶RU、燃料油FU。 2.郑州商品交易所：1990年10月12日成立，1993年5月转变为期货交易所。主要品种：棉花CF、白糖SR、精对苯二甲酸TA、菜油OI、优质强筋小麦WH、早籼稻RI、甲醇ME、玻璃FG。 3.大连商品交易所：1993年2月28日成立。主要品种：黄大豆1号A、黄大豆2号B、玉米C、豆粕M、豆油Y、棕榈油P、线型低密度聚乙烯L、聚氯乙烯V、焦炭J。 4.中国期货交易所：2006年8月8日由3家期货交易所、深沪2家证券交易所共同发起。主要品种：沪深300股指期货IF。 2013期货考试《基础知识》第二章：期货结算机构 一、性质与职能 ： 担保交易履约、结算交易盈亏、控制市场风险(通过保证金的结算和动态监控实现)。 二、组织形式：两种形式： ①结算机构是某一交易所的内部机构，仅为该交易所提供结算服务。目前我国采取该种形式。 ②结算机构是独立的结算公司，可为一家或多家期货交易所提供结算服务。 三、期货结算制度： 国际上，结算机构通常采用分级结算制度。 四、我国境内期货结算概况： 1.结算机构：我国境内期货结算机构均是交易所的内部机构。 2.我国境内期货结算制度：上、郑、大交易所是全员结算制度;中国金融期货交易所是会员分级结算制度。 2013期货考试《基础知识》第二章：期货中介与服务机构 交易所对会员实行总数控制，只有成为交易所会员，才有交易席位进行交易。期货公司能够代??客户交易。 一、职能： ①根据客户指令代理买卖期货合约、办理结算和交割手续; ②对客户进行管理，控制客户交易风险; ③为客户提供期货市场信息，进行期货交易咨询，充当客户的交易顾问等。 二、组织架构：略 三、我国期货公司的经营管理： ①对期货公司业务实行许可证制度。 ②业务类型:期货经纪业务、期货投资咨询业务、资产管理等创新业务。 ③期货公司要对营业部实行“四统一”，即期货公司应当对营业部实行统一结算、统一风险管理、统一资金调拨、统一财务管理和会计核算。 ④建立健全的风险控制体系：建立以净资本为核心的风险监控体系，符合资本充足的要求;保护客户资产;建立内部风险控制机制;保障信息系统安全;按规定进行信息披露。 2013期货考试《基础知识》第二章：其他期货中介与服务机构 一、券商(IntroduCingBroker，简称IB)： 为期货公司提供中间介绍业务的证券公司。提供服务：(1)协助缸里开户手续(2)提供期货行情信息和交易设施(3)其他。不得代理交易、结算和交割;不得代收保证金、不得利用证券资金账户用于保证金。2012年10月，我国取消了对券商业务的行政审批，证券公司的该业务正常运行。 二、居间人： 独立于期货公司和客户之外，接受期货公司委托进行居间介绍，独立承担基于居间法律关系所产生的民事责任的自然人或组织。注： 期货公司的在职人员不得成为本公司和其他期货公司的居间人。 三、期货信息咨询机构： 主要提供期货行情软件、交易系统及相关信息资讯服务。 四、期货保证金存管银行： 是由交易所指定，协助交易所办理期货交易结算业务的银行。交易所有权对存管银行的期