《金融时间序列分析》教学大纲.PDFVIP

《金融时间序列分析》教学大纲 课程编号： 课程名称：金融时间序列分析 学分：3 课内学时：54 教学对象：本科生 教师简介： 张涤新，博士，教授，博士生导师，长期致力于公司金融、金融工程和数量经济等领域 研究，以国际化视野与方法追踪国际学术前沿。作为通讯作者在世界顶级杂志《Journal of the American Statistical Association》发表有关保险精算的论文，在世界著名杂志 Statistica Sinica 首期、首页发表重点讨论文章。目前已在 SCI 杂志发表论文 18 篇， 被世界一流杂志《Journal of Econometrics》,《Annals of Statistics》和世界著名 SCI 期刊它引近 30 次。在《中国科学》、《科学通报》、《管理科学学报》等杂志发 表论文 10 余篇，其成果被《美国数学评论》、《德国数学文摘》、《俄罗斯数学评论》 收录 30 余次，EI 检索 10 余次，独立或以第一获奖人身份获得省部级一等奖 1 项，二 等奖 3 项。 研究领域：公司金融、金融工程、保险精算、计量经济。 联系方式： 电 话：025O）； 主 页：/faculty.php/96 课程目标 金融时间序列是现代金融学中分析现实金融问题的新兴应用理论，主要研究金融风险的 度量，投资组合的定价和预测,研究标的资产价格，信息传递和风险之间的时变效应及其变 化规律。应用金融时间序列理论，可为套利组合的设计和实现，金融产品开发，投资决策制 定、投资组合选择与评价，金融风险的评估和管理提供有效的分析方法和理论依据。为促进 我国金融业发展、防范金融风险提供理论指导。完成这门课程的学习后，学生需要达到如下 学习要求： 1. 金融时间序列的采集。根据实际需要，确定研究对象、研究内容和研究目的，针对不 同研究对象和研究目的，设计相关的金融指标体系。在此基础上，采集对应的金融 时间序列，利用描述性统计方法并对其进行整理和初步分析，考察金融时间序列与 研究对象和研究内容之间的内在关系； 2. 平稳金融时间序列的建模理论。它重点研究平稳线性时间序列回归模型，包括：1） AR(p)模型，MA(q)模型和 ARMA(p,q)模型的自相关性的检验；2）AR(p)模型和 ARMA(p,q)模型的平稳性检验；3）AR(p)模型，MA(q)模型和 ARMA(p,q)模型的定 阶方法，模型的未知参数估计和优良性分析； 3. 单位根非平稳金融时间序列理论。它重点研究单位根非平稳线性时间序列模型，包括： 随机游走过程，单位根非平稳 AR(p)模型和 ARMA(p,q)模型的协整理论及其建模理 论；带时间趋势的非平稳 AR(p)和 ARMA(p,q)模型的建模理论和分析方法； 4. 课程中涉及金融资产定价，投资组合的风险度量、套利组合设计、金融衍生工具的 开发、金融风险管理等现实问题，涉及金融时间序列模型的计算方法和计算机编程 技术，涉及对实际金融数据的处理和分析，有助于学生在未来工作实践中，作为证 券投资，金融衍生工具开发，金融风险管理，投资决策分析实践的分析工具； 5. 本课程重视理论联系实际，强调规范研究与实证研究相结合，重视金融理论的应用 和学生分析和处理信息的能力培养。在探讨金融时间序列分析理论方法的基础上， 结合金融市场实际，在研究金融市场规律的同时，特别关注对我国现实金融问题的 剖析。本课程力图使学生掌握现代金融的计量分析理论和工具，并从中了解金融市 场发展和演变的过程和规律，从而为金融分析与政策制定提供有用的工具。 课程内容与学时分配 周次 授课内容 课程议题 金融时间序列的产生，应用背景及发 第一周 金融时间序列分析导论