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第五讲 外汇与汇率;一、外汇（Foreign Exchange）的概念;外 汇;动态涵义的外汇;国际贸易的结汇示例;广义的静态外汇;三个前提条件;外汇的作用;外汇形态;世界主要货币英文简写;法国法郎 FRF 马来西亚林吉特 MYR 加拿大元 CAD 澳大利亚元 AUD 菲律宾比索 PHP 港币 HKD 俄罗斯卢布 SUR 奥地利先令 ATS 新加坡元 SGD 芬兰马克 FIM 韩国元 KRW 比利时法郎 BEF 泰国铢 THB 新西兰元 NZD ;现汇与现币;外汇的分类;外汇的分类;根据外汇交易的交割时间，可分为： 1、即期外汇：外汇买卖合同签定后，在两个营业日内完成实际收付的外汇。 2、远期外汇：外汇买卖合同签定后，在未来的某一日办理实际收付的外汇。 ;由于各国对于其他国家货币在国内的直接流通进行了不同程度的限制，构成了各国外汇管理制度的基本内容。 从外汇管理的角度出发，根据外汇的性质划分为：经常项目外汇、资本项目外汇，以及现汇与现币等； 根据不同的主体又可以划分为企业外汇、个人外汇、居民外汇、非居民外汇等不同概念。通过外汇管理规定上的不同，形成外汇使用上与兑换上的各种差异。;环球银行金融电讯系统(SWIFT);SWIFT优点：;二、汇率的概念;Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd.;汇率的形式;引入点的原因;基准货币与计价货币; ;间接标价法（Indirect Quotation）;标价方法的相对性;直接与间接的分析;直接标价法与间接标价法的比较（上海外汇交易所）;升值与贬值;美元标价法（ Dollar Quotation）;;1、从银行买卖外汇的实务角度，汇率可分为： ;买入价与卖出价;买价和卖价的位置;间接标价法下： 纽约： 100美元 = 833.25元 — 837.60元 买入价 ？ 卖出价？ 银行买入人民币价 银行卖出人民币价 + ￥ 833.25 - ＄100 + ＄100 - ￥ 837.60;间接标价法下，例1： 纽约： 100美元 = 833.25元 — 837.60元 卖出价 买入价 银行卖出人民币价 银行买入人民币价 - ￥ 833.25 +＄100 - ＄100 + ￥ 837.60;例2： 伦敦：1英镑 = 1.5623 — 1.5640 美元 卖出价 买入价 银行卖出美元价 银行买入美元价 -＄1.5623→+￡1 -￡1→+＄1.5640 获得差额收益＄0.0017;关键点提示;实用的判断原则;买卖价在实际业务中的运用;现汇汇率和现钞汇率;例如：上海2000年7月6日的实际行情如下：;货币名称;2、根据外汇的交割时间的不同，可分为：;远期交易的原因：; 远期汇率与即期汇率之间的差额就是远期差价，即远期差价等于远期汇率减去即期汇率，又叫汇水。 差额（汇水）= 远期汇率 — 即期汇率 远期汇率与即期汇率之间在数量上有三种情况： 远期汇率高于即期汇率，远期差价为正，这叫远期升水。 远期汇率低于即期汇率，远期差价为低，这叫远期贴水。 远期汇率与即期汇率相等，远期差价为零，这叫平价。 ; 升水或贴水都是对外汇（或基准货币）来说的。 例如： 200