时间变换稳定Levy过程幂变差极限定理.pdf

数 学 年 刊 2013，34A(4)：385-400 时 间变 换稳 定 L6vy过程 幂变差 的极 限定理 水 张世斌 林 正 炎。 提要 研究时间变换 OL一稳定 L6vy过程已实现幂变差的极限行为．证明了规范化之后的已实现幂变差 一 致依概率收敛的大数定律，并给出了除幂次 导之外其它备幂次已实现幂变差的中心极限定理． 关键词 时间变换 L6vy过程，稳定过程，幂变差，中心极限定理 Mlet(2000)主题分类 60F17，60G17 中图法分类 O211．4，O211．64 文献标志码 A 文章编号 1000—8314(2013)04-0385—16 1 引 言 设 (Q，，P)为概率空间， ，t≥0)是由 的P完备子集生成的右连续递增 弋数 族．设 { ，t≥0}关于过滤 { ，t≥0)是标准的对称 ．稳定L6vy过程，并设 7I()，t≥0 是未必与 f ，t≥0)独立的非负非减随机过程，且 丁(0)=0．一时间变换 Q．稳定L6vy过 程 f ，t≥0}通过 Xt= f1来定义．过程 {7-(t)，t≥0)被称之为时间变换．时间变换 稳定 Ldvy过程是时间变换 Ldvy过程的一个重要子类，而时间变换 Ldvy过程是为刻画 诸如波动聚类性等金融时间序列的特征而提出的关于资产对数价格的一类改良模型，关 于这类模型的详情及参数化可参见文 [1]． 在随机过程的统计推断时，存在两种不同的抽样方案．对于时间变换的L6vy过程， Belomestny[]基于低频观测研究了半参数推断的问题；而Figueroa-L6pez[0]则基于高频 数据考虑了非参数估计问题．本文关心的是第2种抽样方案，但考虑的是L6vy过程具有 无限方差的情况．本文将确立时间变换稳定 L6vy过程已实现幂变差的极限．已实现二 次变差已广泛应用于随机过程的统计问题研究中，已实现幂变差是其广义化．随机过程 { ，t≥01的幂次为P0的幂变差定义为 n【t] () ∑l击一 I， (1．1) t= 1 其中 [X】表示 X的整数部分．近来，幂变差在随机过程统计推断中是学者普遍关心的问 题．一部分学者关一5-不同随机过程幂变差的渐近性质，如Barndorff-Nielsen等4[ljCorcuera 等 5【】jJacod[。一7]及Todorov和Tauchen[8]．另一部分学者则更关注于幂变差在估计与检 验中的应用，如 A Sahalia和 Jacod[u]，Barndorff-Nielsen和 Shephard[]，Cont和 Mancini[13]以及 Mancini[14]． 积分稳定 L6vy过程幂变差的渐近行为方面的研究可参见文 1【5—17]，但他们讨论了 不同类型积分的幂变差． Corcuera等 [16]考虑的是轨道积分， Barndorff-Nielsen和 本文 2012年 9月 16 日收到， 2013年 1月8 日收到修改稿． 通讯作者．上海海事大学数学系，上海 201306．E—mail：sbzhang@shmtu．edu．ca 。浙江大学数学系，杭州 310027．Email：zlin@zju．edu．ca 本文受到国家自然科学基金 (NoNo的资助． 386 数 学 年 刊 34卷 A辑 Shephard[1]以及 Corcuera和 Farkas[】考虑的是 ItS积分． Corcuera[】等以及 Cor— cuera和 Farkas[】给出了幂次 P罟的幂变差在 Skorokhod拓扑意义下的收敛性． Barndorff-Nielsen和Shephard[】仅考虑了幂次P=l和 2时幂变差的依概率收敛性．本 ≯ 文将讨论时间变换 OL一稳定 L6vy过程幂变差的渐近行为，并考虑幂次P≠罟下的所有情 况．