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利率变动问题 某企业2010 年初从银行贷款1000万元，年利率8%，期限10年，根据协议，企业采用年末等额本息还款方式。2014年1月1号银行利率下降为6%。 1.计算企业每年还款额。 2. 2013年末企业决定提前还贷，应一次性还款多少？ 3.利率变动使企业每年少还款多少？ 练习 【例·计算题】现在向银行存入20 000元，问年利率i为多少时，才能保证在以后9年中每年年末可以取出4 000元。 『正确答案』　　　根据普通年金现值公式　　20 000＝4 000×（P/A，i，9）　　（P/A，i，9）＝5　　查表并用内插法求解。查表找出期数为9，年金现值系数最接近5的一大一小两个系数。　　（P/A，12%，9）＝5.3282　　（P/A,14%，9）＝4.9464 练习 【例·计算题】某企业于年初存入10万元，在年利率10%、每半年复利计息一次的情况下，到第l0年末，该企业能得到的本利和是多少? 『正确答案』F＝P×（1＋r/m）^m×n＝10×（1＋10%÷2）^20＝26.53（万元） 购房按揭款的计算 小张夫妇 俩2009年末已有积蓄40万元，以后每月的收入估计有12000元，除去日常生活开支每月 5000元，每月还可积蓄7000元。现在他们准备购置房产，总房价90万元，他们想首付一部分，余额实行银行按揭，已知银行按揭的年利率6%，按揭从2010年1月开始，小张夫妇俩正商量购房付款的事宜，他们有四个问题，请你帮他们解决，好吗？ 问题1 ：小张夫妇 俩考虑到在现有积蓄40万元中留下10万准备装修之用，购房首付款为30万元，按揭年限想短一点，初步确定为10年，采用按月等额还款方式贷款60万元，但不知未来能否有能力支付每月的按揭款，你能告诉他们吗？ 问题2：小张夫妇 俩决定购房时首付款为30万元，按揭年限为15年，采用按月等额还款方式贷款60万元，请为他们计算每月应付的按揭额时多少？ 问题3：在15年按揭的前提下，由于银行利率下调，银行规定从2012年1月起，按揭的利率由6%降低到5.4%，这样一来，小张夫妇俩每月的按揭额比原来会少付，你能帮他们计算出每月少付多少元吗？ 问题4：小张夫妇 俩考虑，2010年和2011年他俩的收入可能会超过预期水平，他们想在2012年一月将剩余的13年房款一次付清，请你按下调后的利率计算，他们在2012年1月将一次支付多少价款，才能还清贷款？ 答案：1 . 6661.24 2. 5063.14 答案 3. 170.82 4.273766.4*2 学生练习：教材试一试（P） 学生上台演示 老师点评 * 学生练习：教材试一试（P） 学生上台演示 老师点评 * 学生练习：教材试一试（P） 学生上台演示 老师点评 * 学生练习：教材试一试（P） 学生上台演示 老师点评 * * 三、年金终值和现值的计算 年金：在一定时期内，每隔相同时间，收到或者付出的等额系列款项。 年金的特点： （1）收付同方向，或者全部是现金流出，或者是现金流入； （2）各期金额相等； （3）间隔期（时间）相等。 定期、等额、系列收付 分类：普通年金、预（即）付年金、 递延年金、永续年金 （一）普通年金终值和现值的计算：  每期期末有等额的收付款项的年金。 1.普通年金的终值： 0 2 1 n-1 n A A A A …… 普通年金终值公式： 普通年金终值系数 ，用 表示，可查表（P.253）求得。 0 2 1 n-1 n A A A A …… 两边同时乘以（1+i): ② ① ②-①得： （一）普通年金终值和现值的计算：  每期期末有等额的收付款项的年金。 1.普通年金的终值： 0 2 1 n-1 n A A A A …… 普通年金终值公式： 普通年金终值系数 ，用 表示，可查表（P.）求得。 举例查表求年金终值系数…… （一）普通年金终值和现值的计算： 1.普通年金的终值： 普通年金终值公式： 举例：P25、例2-7 试题链接P 2.年偿债基金的计算 偿债基金是指为了在约定的未来某一时间点清偿某笔债务或者积聚一定数额的资金而必须分次等额提取的存款准备金。由于每次提取的等额准备金类似年金存款，因而同样可以获得按复利计算的利息，所以债务实际上等于年金终值，每年提取的偿债基金等于年金A。偿债基金的运算实际上是年金终值的逆运算。可表示为： 普通年金终值系数 年偿债基金