关于天津麒聚科技股份有限公司挂牌申请文件的第二次反馈意摘要.PDF

关于天津麒聚科技股份有限公司挂牌 申请文件的第二次反馈意见 之回复     全国中小企业股份转让系统有限责任公司： 根据贵公司《关于天津麒聚科技股份有限公司挂牌申请文件的第二次反 馈意见》的内容要求，申万宏源证券有限公司作为天津麒聚科技股份有限公 司股票进入全国中小企业股份转让系统挂牌公开转让项目的主办券商，已会 同公司对相关问题进行了落实，同时对公开转让说明书和中的相关内容作了 补充。现将反馈意见的落实和修改情况逐条回复如下，其中涉及公开转让说 明书的修改部分，已用楷体加粗予以标明。现将反馈意见的落实情况逐条报 告如下： （下文中“公司”、“股份公司”或“麒聚科技”指天津麒聚科技股份有 限公司或“天津麒聚科技有限公司”、 “主办券商”专指申万宏源证券有限 公司） 请重新落实持续经营能力问题，做到逻辑清晰、层次清楚、 论证严密。报告期内公司净利润为负，毛利率波动较大。（1）请 公司补充说明并披露上述数据与指标变化的原因及其合理性、是 否具有持续性。（2）请公司对持续经营能力进行全方位、多维度 补充分析，包括并不限于公司主营业务盈利的可持续性、研发能 力、行业空间、公司的后续市场开发能力、市场前景、公司是否 具有核心竞争优势、期后合同签订情况及收入确认情况。盈利能 力、偿债能力、营运能力、获取现金流能力等期后财务指标分析、 结合期后财务数据的主要财务指标趋势分析、同行业主要竞争对 1  手情况、现金获取能力分析等。（3）请主办券商围绕挂牌条件对 公司持续经营能力进行进一步核查并发表意见。 回复： （一） 公司说明 （1）公司主营业务盈利的可持续性 公司主要经营自行车、电动自行车、童车专业检测设备，其主要终端用户包 括地方各级质量监督部门和著名自行车企业。由于经营的设备质量可靠、自动化 程度高、操作简单、测量精度高，符合国标和欧盟标准，广泛应用于自行车、电 动自行车、电动玩具等行业。经过多年的发展和技术积累，产品种类不断拓展， 公司在测量仪器设备领域尤其是自行车检测仪表细分市场占有较高的市场份额。 公司拥有一支成熟的销售队伍，深耕国内华北、华东地区，已与各地质量技 术监督机构和自行车、电动自行车生产企业建立了良好合作关系，并积极参加政 府和企业举办的集体采购招标活动，同时与原材料供应商和委托制造商有着良好 的合作关系。 未来2年内公司在稳定现有产品和市场的基础上，同时向电动三轮车、电动 四轮车及电动汽车检测设备等领域迈进，现已与山东省临沂市政府、河南省产品 检验中心等单位建立有效的合作意向，预计2016年和2017年公司市场份额将进 一步加大。 （2）研发能力 公司具有较强的研发能力，具有一支能力较强的研发团队。公司研发目标主 要源于三个方面：公司根据客户的需求，制定研发计划；同时公司通过内部科研 人员的情报收集、行业经验判断和行业发展趋势把握提出具有战略意义的产品构 想进行创新研发；公司与行业协会、标委会的密切合作，可以第一时间了解自行 车、电动自行车国家标准制定的最新动向，从而及时调整产品研发计划，第一时 间推出适合的产品。 新产品研发工作有序进行，公司根据自有研发人员的技术特点，积极与高校 研发团队合作，于2015年六月开始，与天津理工大学自动化控制专业科研小组合 作，预计投入120万元，针对即将颁布的新标准开展研发工作，目前已经基本完 成四台套新设备的研发，另十余台套新设备正在研发中，为新标准颁布执行做好 2  充分准备，需要说明的是，此系列检测设备，目前是国内唯一的制造商，已经着 手准备申请专利。 已获得授权并有效的专利和软件著作权45项。 （3）行业空间及市场前景 2013 年全国电动自行车和自行车年产量为 3400 万台和 1900 万辆，2014 年 分别为3600万台和2000万辆，下游产业呈稳步发展态势。国家质检机构对产品 质量的要求逐步提高，对生产企业的监控力度越来越大，检测设备的需求由一二 线大城市进入三四线小城市甚至县城，公司的用户数量得以大幅提高。随着电动 自行车和自行车的生产企