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第五模块金融风险和金融监管第十七章金融风险与风险管理本章共计5个考点考点1 金融风险的概念（备考指数：★）(一)风险的含义与要素1、金融风险是一种风险。风险(Risk)一般被定义为“产生损失的可能性或不确定性”。2、风险是由风险因素、风险事故和损失的可能性等三个要素有机构成的。1）风险因素风险因素是指引起或增加风险事故发生的机会或扩大损失幅度的条件。它是风险事故发生的潜在原因。风险因素可分为物质风险因素（人力无法左右的因素）道德风险因素（与人的品德修养有关的无形的因素）心理风险因素（由于人的不注意,不关心,侥幸,或存在依赖保险心理）2）风险事故风险事故是指造成财产损失和人身伤亡的偶发事件。只有通过风险事故的发生，才能导致损失。风险事故意味着损失的可能成为现实，即风险的发生。3）损失就广义的损失而言,它是指某种事件的发生,给人们造成物质财富的减少和精神上的痛苦。狭义指非故意的、非预期的和非计划的经济价值的减少（保险中）。(二)金融风险的含义与要素1.金融风险的含义　金融风险是指有关主体在从事金融活动中，因某些因素发生意外的变动，而蒙受经济损失的可能性。2.金融风险的要素金融风险的风险因素是有关主体从事了金融活动。金融风险的风险事故是某些因素发生意外的变动。金融风险中损失的可能性是经济损失的可能性。【历年真题】【单选】一般认为，风险的构成要素包括（ )A、风险因素、风险事故和标的B、风险因素、风险性格和损失C、风险行为、风险事故和损失D、风险因素、风险事故和损失答案：D【单选】风险因素是风险事故发生的潜在原因。对人而言，风险因素是指（ )A、收入 B、住处C、民族 D、年龄答案：D【单选】由于下雪导致路滑造成交通事故使人员受伤，则在该事件中下雪属于（）A、技术风险 B、风险事故C、风险因素 D、动态风险答案：C考点2 金融风险的分类（备考指数：★★★）(一)风险的分类按风险的性质划分，风险也可以分为静态风险与动态风险。动态风险是指以社会经济结构变动为直接原因的风险，主要是社会经济、政治以及技术、组织机构发生变动而产生的风险。如通货膨胀、汇率风险、罢工、暴动、消费者偏好改变、国家政策变动等均属于动态风险。静态风险主要是指自然灾害和意外事故带来风险（二）金融风险的类型1.信用风险信用风险产生于交易对方不守信用。广义的信用风险是指交易对方所有背信弃义、违反约定的风险。狭义的信用风险是指交易对方在货币资金借贷中还款违约的风险。狭义的信用风险的最大承受者是商业银行。2.市场风险市场风险因金融市场价格发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性，就是市场风险。市场风险包括汇率风险、利率风险和投资风险等三种类型。（1）汇率风险是指有关主体在不同币别货币的相互兑换或折算中，因汇率在一定时间内发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性汇率风险分为交易风险、折算风险和经济风险等三种类型。交易风险：有关主体在因实质性经济交易而引致的不同货币的相互兑换中，因汇率在一定时间内发生意外变动而蒙受实际经济损失的可能性。折算风险(会计风险)：有关主体(跨国公司)在因合并财务报表而引致的不同货币的相互折算中，因汇率在一定时间内发生意外变动，而蒙受账面经济损失的可能性。经济风险：由于未来现金流入和流出在货币上的不匹配，因汇率的意外变化而导致的经济损失的可能性。(2)利率风险利率风险是指有关主体在货币资金借贷中，因利率在借贷有效期中发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性。(3)投资风险投资风险是指有关主体在股票市场、金融衍生产品市场进行投资中，因股票价格、金融衍生产品价格发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性。3.流动性风险流动性风险是指金融机构(特别是商业银行)所掌握的现金资产，以合理价格变现资产所获得的资金，或以合理成本所筹集的资金不足以满足即时支付的需要，从而蒙受经济损失的可能性。流动性风险表现为流动性短缺，主要现象是金融机构所持有的现金资产不足，其他资产不能在不蒙受损失的情况下迅速变现、不能以合理成本迅速借入资金等。4.操作风险　在不同国家和巴塞尔银行监管委员会的层面上，对操作风险存在不同的认识和界定，主要有以下的角度和分类。(1)狭义的操作风险与广义的操作风险狭义的操作风险是指金融机构的运营部门在运营的过程中，因内部控制的缺失或疏忽、系统的错误等，而蒙受经济损失的可能性广义的操作风险是指金融机构信用风险和市场风险以外的所有风险。巴塞尔银行监管委员会的“巴塞尔新资本协议”中定义的操作风险包括法律风险，不包括策略风险、声誉风险。考试：人员违规、越权、操作性错误、系统的错误、自然灾害5.法律风险与合规风险　法律风险：金融机构与雇员或客户签署的合同等文件，违反有关法律法规，或有关条款在法律上不具备可实施性，或其未能适当地对客户履行法律或法规上的