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第二讲 企业理论 主要内容 企业理论概述 主要企业理论介绍 教学目的及要求 了解： 现代企业理论的新进展 掌握： 1. 交易费用transaction?costs的概念 2.资产专用性的基本概念 3.制度的基本概念 重点掌握： 1.科斯交易费用理论的基本观点 2.委托代理理论的基本观点 企业是什么？ 古典经济学 生产函数 技术关系 生产协作 别针的故事：为什么需要企业？ 在企业中进行分工合作的人，为什么不能通过市场交易来实现这样的合作？亚当· 斩密曾经描述过一个生产别针的工场，在这个工场中有十八道工序，每道工序都有一个工人来做。问题是，如果市场非常有效，每道工序的工人也可以独立生产，然后再到市场中将半成品卖给生产下一道工序的工人。但是为什么这些工人不这样作呢？为什么非要结合成一个企业呢？ 交易费用概念的提出 科斯发现，市场中的交易其实是要耗费大量成本的。从搜寻交易对象，讨价还价，订立契约，监督契约执行，维护交易秩序，解决交易纠纷以及对违约加以惩罚，等等；在一定范围内，企业内的交易要简单得多：工人之间的固定分工节约了寻找交易对象的费用，经理对工人的指挥代替了讨价还价，工人和其它生产要素所有者与企业之间的长期合同减少了在市场中多次反复地订立契约的麻烦，因而人们很自然地要选择企业的形式。也可以说，企业的存在节约了交易费用。 一、企业理论概述 企业理论研究主要内容 企业理论的分类 1、企业理论研究主要内容 企业的本质和界限：企业与市场的边界在哪里？决定两个企业合并的因素？企业为什么不能无限地合并下去？企业所有权的经济含义是什么？企业的定义？等 企业内部的等级结构：如何有效地利用信息，激发员工的积极性？如何设计竞赛、晋升规则？如何防止雇员合伙行为？ 企业的资本结构：股票和债券的比例如何确定？破产的经济含义？为什么要破产？ 企业所有权与控制权分离：市场如何制约经营者？经理行为有何变化？不同所有者利益如何协调？ 2、多视角的企业理论(分类) 管理学视角的企业理论 经济学视角的企业理论 其它视角的企业理论 管理学视角的企业理论 经济学视角的企业理论 其它视角的企业理论 二、主要企业理论介绍 —新制度经济学企业理论 1.交易费用理论 科斯(Coase,R.H) 科斯1910年出生于英国威尔斯登，19岁进入大学，1932年毕业于伦敦经济学院，1932年毕业后留校，后在邓迪经济学院任教，1934到1935在利物浦大学呆过，之后于1935到1951又回母校并攻读博士学位，获得博士学位同年移居美国，先在布法罗大学任教7年，于1958到1964在弗吉尼亚大学，1964年转往芝加哥大学法学院，并任法经济学杂志主编，1991年获得诺贝尔经济学奖 科斯 在科斯一生学术生涯中，最为出名的是企业的性质和社会成本问题，前者发表于1937年的经济学杂志，后者1961年发表于迟刊的1960年法经济学杂志。前者的主要贡献是革命性地提出交易费用概念，后者则是贡献出被称为科斯定理的产权分析方法。企业的性质发表以后，因而不用三四十年，大概是战争与凯恩斯主义压倒一切，而社会成本问题是一部立竿见影之作，这一篇文章是目前引用得最多经济学作品 交易费用理论 科斯的交易成本概念 或称交易费用,根据科斯的观点,指围绕交易契约所产生的成本.包括两部分,第一,签约时双方面临的偶然因素带来的损失所引起的费用;第二,签订契约以及监督和执行契约所花费的成本. 交易成本作为联结市场与企业的工具 狭义的交易成本是指在市场机制下，交易双方用于寻找交易对象、签约及履约等方面的所有支出，包括金钱、时间和精力的支出（杨浩，2001） 交易费用理论 科斯企业的“权威”含义 科斯写到市场运行是有成本的，通过形成一个组织，并允许某个权威来支配资源，就能节约某些市场运行成本。与权威有关，区分了经营与管理。权威关系能大量减少需要分散定价的交易数目，按照合约对投入物（主要是指劳动）行使有限使用权，可以不顾每一项具体活动的价格而指挥生产 企业是优化分配经营（财务）风险的机制 管理者权威来源于承担了经营风险 。 交易费用理论 科斯对企业出现的原因的解释 交易成本是企业存在的原因，当企业内组织生产的组织管理成本低于通过市场组织生产的市场交易成本时，企业作为一种节约成本的组织形式就会出现。比方说，通过契约替代，以一个契约替代一系列契约，以长期契约替代若干短期契约 交易费用理论 为什么所有生产不由一个大企业完成呢 当企业规模扩大时，对企业家的功能来说，收益可能会减少；也就是说，企业内部组织追加的交易成本可能会上升 当企业组织的交易增加时，或许企业家不能成功地将生产要素用到它们价值最大的地方 交易增加必须达到一点，即资源浪费带来的损失等于在公