法律尽职调查与风险防范(精编).pdfVIP

法律尽职调查与风险防范 1 目 录 1. 法律尽职调查概述 2. 企业并购中的法律尽职调查 3. 企业并购法律尽职调查示例 4. 法律尽职调查报告 2 1、法律尽职调查概述 目录 1.1 法律尽职调查的概念 1.2 法律尽职调查的意义 3 1.1 法律尽职调查的概念 1.1.1 —— 1.1.1 尽职调查的概念——何为尽职调查？ 11..11..11 ———— 尽职调查也称审慎调查（due diligence），是指在收 购过程中交易方对目标公司的资产、负债、经营、财务 状况、法律关系以及目标企业所面临的机会和潜在的风 险等进行的一系列调查。 尽职调查可分为法律尽职调查、财务尽职调查和其它 尽职调查。 4 1.1 法律尽职调查的概念 1.1.2 —— 1.1.2 法律尽职调查的概念——何为法律尽职调查？ 11..11..22 ———— 法律尽职调查是指在合作双方在达成交易之前，一方委托律师对交 易双方背景、交易标的合法性以及交易模式和程序进行调查，了解情 况，并形成书面报告供交易一方作为法律风险防范的重要参考。 “ ” “ ” 所谓 尽职 ，一是律师应当尽其所能进行调查；二是这种 尽其所能 应当是在律师的能力范围内，具有审慎性和合理性。简言之，这种调查 既需要律师尽其职责，同时也须以审慎合理为前提，不得无限制地通过 假设去减轻律师的调查责任，也不能无限制地、不合理地扩大律师的职 责。 法律尽职调查源于英美法，20世纪90年代开始在中国法律服务市 场中得到运用。 5 1.2 法律尽职调查的意义 � 从法律角度确认被调查对象的合法性，从而可以更加有效地甄别 合作者； � 通过尽职调查，委托人及律师可以发现交易中可能存在的法律障 碍，为委托人确定交易方案； � 促使交易对方对被调查对象的相关情况进行真实的陈述和保证； � 律师的尽职调查报告是委托人决定是否交易的依据之一，为委托 人降低了交易风险； � 审核并确定被调查对象所提供的交易相关资料的真实性、准确性 和完整性； 6 1.2 法律尽职调查的意义 � 协助委托人更加充分地了解被调查对象的组织结构、资产和业务的 产权状况和法律状态，从而在一定程度上改变双方信息不对称的不 利状况； � 发现和分析被调查对象的法律风险和问题，以及问题的性质和风险 的程度，双方可就客观存在的相关风险应由哪方承担进行谈判，事 先明确双方的权利和义务。