内部控制重大缺陷整改影响因素研究.PDFVIP

财会月刊 全国优秀经济期刊 · 内部控制重大缺陷整改的影响因素研究 ——基于CFO 专业素质视角 杜晓荣，丁棠丽，陈 骏 河海大学商学院，南京 2 11100） 摘要】本文以20 11~ 20 12年沪深A 股主板上市公司为研究对象，考虑到公司规模、财务弹性、长 期偿债能 力等因素，实证检验了CFO 专业素质对内部控制重 缺陷（ICMW）整改的影响。研究结果表明：CFO 持有相关职 业资格证书、CFO 持证人数的增加、CFO 职称与ICMW 整改之间存在显著的正相关关系，CFO 学历、CFO 任期与 ICMW 整改不存在显著的相关关系。我国监管部门应完善内部控制相关政策和CFO 制度，明确CFO 在内部控制体 系建设中的职责，重视提高CFO 的专业素质，以提高公司ICMW 的整改效率，提升内部控制水平。 关键词】CFO 专业素质 内部控制 重 缺陷 、引言 CFO 既是董事会成员又是高管人员 在内部控制体 内部控制缺陷是内部控制质量的指示器 预示着财 系中起着监督和管理的双重效用。鉴于CFO 在公司治理 务报告使用者的风险。内部控制缺陷的存在会降低收益 中的重要职能和特殊地位 美国《SOX 法案》302 项条款要 质量和财务报告质量 并导致企业风险、审计收费和贷款 求企业的CEO、CFO 或类似职务人员书面声明 对内部 难度增加（Doyle 等 2007），被迫支付了较高的利息（Kim 控制设计和执行的有效性负责。相比之下 我国《内部控 等 20 11）严重影响了投资者信心和企业的可持续发展。 制基本规范》（以下简称《基本规范》）却没有明确规定 持续存在的内部控制缺陷还可能导致公司评级降低 CFO 在内部控制体系建设中的职责 我国学者至今也尚 （Moody ’s 2006）致使公司声誉和形象受损。《内部控制 未检验CFO 专业素质与ICMW 整改之间的关系。那么 评价指引》按影响程度将内部控制缺陷分为重大缺陷、重 CFO 专业素质对ICMW 整改究竟有无影响？哪些素质对 要缺陷和一般缺陷。其中 内部控制重大缺陷（ICMW）是 ICMW 整改的影响力 强？我国内部控制相关政策是否 最严重的缺陷 将直接导致上市公司内部控制无效的结 需要完善？本 尝试对上述问题进行探讨。 论。因此 重大缺陷的及时整改至关重要 其经济后果也 二、理论分析与研究假设 极为可观。缺陷的整改能降低公司盈余管理程度（叶建芳 “CFO 专业素质”的界定 本 在此借鉴美国蓝带委 等 2012）提高财务报告质量（Ashbaugh- Skaife 等 员会（1999）对审计委员会“财务专业性”的三点要求 即 2009）重拾投资者信心。此外 缺陷的及时整改向市场传 工作经验、专业技能和教育背景。工作经验是指从事过财 递了积极的信号 即公司有意愿有能力应对当前的负面 务会计领域的相关工作。专业技能是指持有会计相关领 事件（Agrawal 和Cooper 2007）。 域的高级资格证书。教育背景则指CFO 的受教育水平和 然而关于影响ICMW 整改的因素 学术界却没有得 工作背景。Li Sun 等（2013）在研究CFO 专业素质与公司 出统一结论。Goh 等（2009）认为董事会独立性、审计委员 社会责任之间的关系时 也参考了以上三点要求 将CFO 会规模与ICMW 整改效率正相关，而董事会规模和勤勉 任期、CPA 证书和MBA 学位作为CFO 专业素质的衡量指 性、审计委员会独立性和财务专业性、董事长和总经理两 标。我国CFO 制度尚处于初级阶段，国内的总会计师、财 职合一等因素均与ICMW 的及时整改无关。Johnstone K 务总监等与国外的CFO 不仅是名称上的差异 更有定位、 等（2011）实证研究发现审计委员会人员变更、董事会影 职责、权限等方面的区别（杨晓华 2007）。然而 对于CFO 响力的扩大、审计委员会独立性和财务专业性的提高及 素质而言，国内外要求相差无几。汤谷良、顾黎（2005）认 高管能力的提升都有 于ICMW 的及时整改。Li 等 为一个合格的CFO 应同时具备现代公司高管人员的基本 （20 1