敦煌10MWP太阳能光伏发电工程可行性研究报告（財務部份）.pdf

目 录 第一章 报价方案财务评价分析 1.1 主要基础数据取值和依据 1.2 上网电价测算及财务指标 1.3 财务报表 第二章 工程设计概算 2.1 工程概况 2.2 主要系统简介 2.3 编制原则及依据 2.4 工程投资 2.5 工程投资概算表及附表 第一章 报价方案财务评价分析 报价方案是考虑了税收等方面的优惠政策，对部分参数进行了 调整，在保证项目正常成本费用开支，依法纳税，满足项目还本付息 的条件下，设定项目资本金内部收益率不低于8%的前提下，对项目 第一阶段的上网电价进行测算，得出满足项目运营目标的最低投标电 价。 1.1 主要基础数据取值和依据 1.1.1 工程投资：根据云南院对可研中投资概算的优化和更正， 本项目静态投资为20,005.87 万元 （详见第二章工程设计概算）；考虑 到本次招标项目可以在现有土地上扩建以及光伏组建价格持续下降 的趋势，后续扩建工程的单位千瓦静态投资可进一步降低； 1.1.2 资金来源：项目注册资本金为40% ，融资60% ，长期贷款 利率在人民银行同档次基准利率下浮 10%，按5.346%计算； 1.1.3 计算期：26 年 （含建设期1 年，特许经营期25 年）； 1.1.4 折旧年限：按15 年； 1.1.5 电厂定员：考虑本次招标项目可以在现有土地上扩建扩 容，项目扩建可以分摊运行人员的人工成本，本期测算时定员按5 人； 1.1.6 运行费用：根据国外项目的实际运行经验，维修费等按固 定资产的比例计提，经营成本约合 200 万元/年，从国外项目的实际 运行情况来看，完全可以达到； 1 1.1.7 增值税：根据2008 年12 月9 日财政部和国家税务总局《关 于资源综合利用及其他产品增值税政策的通知》，以秸秆为燃料生产 的电力和热力实行增值税即征即退，以煤矸石生产的电力和热力以及 以风力生产的电力增值税实行即征即退50%的政策。参考这些新能源 项目增值税的优惠政策，增值税率取8.5%； 1.1.8 考虑国家自2009 年 1 月1 日开始实行的购置固定资产的 进项税额可抵扣的优惠政策； 1.1.9 企业所得税：税率按25% ，并根据国家财政部和国税总局 《关于执行公共基础设施项目企业所得税优惠目录有关问题的通 知》，执行“三免三减半”的优惠政策； 1.1.10 第二段上网电价：在投标电价的基础上降幅 15%以内， 第二段含税上网电价按1.000 元/KWh 计取； 1.1.11 年发电量：按可研报告测算采用单平轴跟踪系统后项目 首年发电量为2005.08 万KWh 。 1.2 上网电价测算及财务指标 按项目资本金内部收益率作为目标收益率进行电价测算，基准收 益率6%，目标收益率为8.0%，结果如下表： 2 上网电价测算及财务指标汇总表 序号 名称 单位 数值 1 装机容量 万KW 1.00 2 首年上网电量 万KWh 2005.08 3 总投资 万元 20333.33 4 建设期利息